Инвестиции на рубеже 2021-2022 – эксперты «ВЕЛЕС Капитала» поделились торговыми идеями в ходе онлайн-встречи
Эксперты инвестиционной компании «ВЕЛЕС Капитал» провели онлайн-встречу, посвященную инвестициям в условиях неопределенности на рубеже 2021-2022 гг.
Начальник отдела инвестиционного консультирования ультрасостоятельных клиентов Никита Лосихин рассказал о важнейших событиях 2021 года, повлиявших на российский рынок ценных бумаг. Среди главных факторов он выделил рост глобальной инфляции до многолетних максимумов, локдауны в связи с новыми штаммами коронавируса, логистический кризис, госрегулирование в Китае, повышение ключевой ставки Банком России и рекордный рост числа розничных инвесторов. Среди событий, которые могут оказать существенное влияние на рынок в 2022-м году, Никита Лосихин назвал снижение влияния короновируса, ужесточение ДКП крупнейшими мировыми ЦБ, геополитическую обстановку между Россией, Украиной, США и Китаем, динамику глобальной инфляции и развитие ESG-направления.
Никита Лосихин отметил, что защите от инфляции лучше всего отвечают инвестиции в акции компаний, производящих проинфляционные товары: «Инфляция будет избыточной еще несколько лет, поэтому акции и commodities должны сохранить лидерство на фоне продолжения восстановления мировой экономики, — подчеркнул эксперт. — Согласно исследованию J.P. Morgan за период 1970-2020 гг., сommodities — лучший хедж от инфляции».
В секторе еврооблигаций консервативным инвесторам Никита порекомендовал обратить внимание на облигации с рейтингом BBB, которые обеспечивают доходность 1-3% в долларах США, более агрессивным инвесторам можно рассмотреть бумаги с рейтингом ВВ с доходностью до 7% в долларах, при этом, по мнению эксперта, на краткосрочные 1-2-летние облигации не так сильно будет влиять повышение ключевой ставки.
Начальник отдела инвестиционного консультирования «ВЕЛЕС Капитала» Виктор Шастин проанализировал прогнозы на 2022-й год крупнейших инвестиционных банков, поделился инвестиционными идеями и назвал крупнейшие российские компании с потенциально высокими дивидендными выплатами.
Виктор подчеркнул, что совокупная дивидендная доходность российских эмитентов по результатам 2021-2022 гг. прогнозируется на уровне 9,7 – 10,4% при коэффициенте выплат 55%. «Мы прогнозируем умеренный рост прибыли на акцию в 2022 г. (9% г/г) в нефтегазовой и финансовой отраслях, в то время как отрасли, ориентированные на внутренний рынок, могут показать двузначный рост доходности (20% г/г) на фоне укрепления рубля в 2022 году. Рост прибыли транслируется в двузначные дивидендные доходности компаний из этих секторов», — добавил Виктор Шастин.
Заключительная часть выступления эксперта была посвящена непосредственно инвестиционным идеям и анализу бумаг интересных с инвестиционной точки зрения компаний. Посмотреть запись можно по ссылке.
Начальник отдела инвестиционного консультирования.Работает на фондовом рынке более 14 лет. С 2011 года осуществляет профессиональную деятельность по инвестиционному консультированию частных клиентов. Специализация: фондовые рынки США и РФ.
Начальник отдела инвестиционного консультирования ультрасостоятельных клиентовРаботает на финансовом рынке более 10 лет. До прихода в ИК «ВЕЛЕС Капитал» управлял портфелями ценных бумаг частных и государственных банков объемом до 500 млрд рублей. Область интересов — глобальные рынки облигаций и акций.
«ВЕЛЕС Капитал» – одна из старейших инвестиционных компаний России, которая с 1995 года оказывает услуги состоятельным частным и корпоративным клиентам на рынке ценных бумаг, в области прямых инвестиций и инвестиций в недвижимость. По итогам 2020 года компания входит в десятку ведущих брокеров Московской биржи по объему клиентских операций, лидирует по объему операций с корпоративными облигациями, входит в топ-3 компаний объему операций с ОФЗ. Компании присвоен высокий международный кредитный рейтинг S&P на уровне BB-/B, а также рейтинг кредитоспособности российского агентства «Эксперт РА» на уровне RuA+.
© ООО «ИК ВЕЛЕС Капитал». Лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг, выданные ФСФР России 14 октября 2003 года, на осуществление депозитарной деятельности № 077-06549-000100, на осуществление дилерской деятельности № 077-06541-010000, на осуществление брокерской деятельности № 077-06527-100000, на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 077-06545-001000. Адрес: 123610, Россия, Москва, Краснопресненская набережная, дом 12, подъезд 7, этаж 18. Телефон: +7 (495) 258-19-88. veles@veles-capital.ru.
Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям). Определение соответствия финансового инструмента либо операции вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является Вашей задачей. ООО «ИК ВЕЛЕС Капитал» не несет ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данной информации, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.
