Создание ЗПИФ
-
Создание и сопровождение ЗПИФ для структурирования активов и повышения эффективности бизнеса
ЗПИФ - современный инструмент финансового рынка для управления активами.
Закрытые паевые инвестиционные фонды, создаваемые без образования юридического лица, наделяют инвесторов определенными преимуществами в виде налоговой оптимизации и сохранения конфиденциальности.
Имущество ЗПИФ (недвижимость, ценные бумаги и пр.) принадлежит пайщикам на праве общей долевой собственности. Управляющая компания (УК) осуществляет только управление активами и не является их собственником, деятельность управляющей компании всецело контролируется ЦБ РФ. Инвестиционный комитет*, в свою очередь, сохраняет возможность для инвесторов контролировать принятие всех ключевых решений в отношении активов.
-
Преимущества создания ЗПИФ
-
1Любое имущество: объединение активов
В ЗПИФ могут быть объединены
любые разрозненные активы,
кроме наличных денег** -
2Особый режим налогообложения ЗПИФ
Отложенное налогообложение,
отсутствие налога на
прибыль и НДФЛ*** -
3Конфиденциальность и защита активов
Имущество ЗПИФ отделено
от иного имущества пайщиков и
от имущества УК
Стратегии использования ЗПИФ
-
ЗПИФ для структурирования активов
Закрытые паевые фонды являются современной альтернативой холдиноговым структурам и инструментом объединения разрозненных активов. -
ЗПИФ для обеспечения конфиденциальности
Информация о владельцах паев ЗПИФ не раскрывается и не содержится в ЕГРЮЛ, ЕГРН и других централизованных реестрах. Имущество ЗПИФ отделено от иного имущества инвесторов и от имущества управляющей компании. -
ЗПИФ для налоговой оптимизации
Отсутствие налога на прибыль и НДФЛ при реинвестировании доходов фонда (до проведения выплат из фонда инвесторам). Инвесторы получают реальный чистый финансовый результат операций фонда (все расходы фонда вычитаются из его доходов без ограничений). -
ЗПИФ для наследования активов
ЗПИФ как аналог семейного траста для более эффективного управления имуществом семьи и передачи активов по наследству. ЗПИФ дает возможность объединения разрозненного имущества и постепенной передачи активов наследникам. -
ЗПИФ для привлечения финансирования
ЗПИФ может стать инструментом для привлечения внешнего капитала без создания долговых обязательств. -
ЗПИФ для венчурных инвестиций
Венчурный ЗПИФ дает преимущество перед инвесторами, инвестирующими в IPO напрямую.
Как это работает?
-
Производится выбор УК, деятельность которой контролируется ЦБ. Согласуются правила доверительного управления (ПДУ) ЗПИФ.
-
Создается ЗПИФ. Производится передача активов в фонд. Активы могут включать в себя любое имущество кроме наличных денег: недвижимость, ценные бумаги, доли в бизнесе и пр. Владельцы активов становятся пайщиками фонда. УК производит только управление активами и не является их собственником.
-
Формируется Инвестиционный комитет фонда (если его наличие предусмотрено правилами ДУ). Инвестиционный комитет контролирует деятельность УК и одобряет принятие ключевых решений. Активы внутри фонда функционируют.
-
Фонд может реинвестировать 100% прибыли, так как не является плательщиком налогов (образуется без создания юридического лица). Доход, полученный от деятельности фонда, может использоваться для финансирования бизнеса.
Активы из состава ЗПИФа можно выводить в натуре.
Налоги выплачиваются пайщиками только в случае продажи паев (вывода активов из фонда)
Получить консультацию -
-
Контакты
Андрей ЦионРуководитель по работе с состоятельными клиентами ИК «Велес Капитал»+7 (495) 258-19-88 доб. 154
Маргарита АхмадуллинаРуководитель отдела по работе с высокосостоятельными клиентами
-
* Правилами инвестиционного фонда может быть предусмотрена необходимость одобрения инвестиционным комитетом сделок с активами фонда. Инвестиционный комитет состоит из владельцев инвестиционных паев фонда или назначенных ими лиц. Инвестиционный комитет может создаваться в фондах, инвестиционные паи которых предназначены для квалифицированных инвесторов.
** Для ЗПИФов, не относящихся к категории комбинированных фондов, существует ряд дополнительных ограничений по составу и структуре активов.
***ЗПИФ не является плательщиком налога на прибыль, так как не является юридическим лицом. Однако, доход, выплачиваемый пайщикам, облагается налогом.
Согласие на обработку персональных данных