Аппетит к риску возвращается на фоне поддержки банковского сектора США

Внешний фон утром понедельника можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть развивают рост конца прошлой недели, а настроения на мировых фондовых площадках резко улучшились после принятия мер властями США в отношении обанкротившегося банка Silicon Valley Bank и ожиданий дополнительной поддержки национальной банковской системы. В РФ тем временем ждут рекомендаций совета директоров Белуги по дивидендам за 2022 год.  

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в пятницу завершились падением трех основных индексов на 1-1,7% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Индикаторы ускорили снижение по ходу сессии, при этом S&P 500 стремился в район 3800 пунктов, к минимумам текущего года, на фоне беспокойства в отношении кризиса в банковской системе страны после проблем Silicon Valley Bank. Статистика пятницы тем временем показала замедление темпов роста занятости в несельскохозяйственном секторе США в феврале с 504 тыс до 311 тыс, что оказалось чуть лучше прогнозов увеличения на 205 тыс. Данные оказали давление на доллар США и доходности гособлигаций, а также поддержали золото.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 1,7%. Власти США объявили о мерах поддержки участников рынка, связанных с крахом Silicon Valley Bank, среди которых – предоставление краткосрочных кредитов пострадавшим организациям и обеспечение доступа вкладчиков банка к своим средствам. В понедельник Байден планирует объявить об общих мерах поддержки национальной банковской системы. В связи с произошедшими событиями рынки стали закладывать повышение процентной ставки ФРС на 25 базисных пунктов в марте, что усиливает аппетит к риску и спрос на золото, оказывая давление на доллар и доходности гособлигаций.  

Торги в Европе в пятницу завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 1,3%. На этой неделе состоится заседание ЕЦБ, на котором прогнозируется увеличение процентных ставок на 50 базисных пунктов. Кроме того, выйдут окончательные данные по потребительской инфляции еврозоны за февраль.  

На торгах в Азии утром не наблюдается единой динамики. Японский Nikkei 225 упал на 1%. Австралийский ASX 200 потерял 0,5%. Китайские индексы повышаются в пределах 1%. Гонконгский Hang Seng подскочил на 2%, отступив от минимума текущего года. Премьер-министр КНР пообещал новые меры поддержки частного сектора, в то же время отметив сложность достижения поставленной цели роста национального ВВП в 5% в текущем году.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют около 0,5% после отступления от локальных минимумов в пятницу. Цены восстанавливаются от района самых низких значений второй половины февраля (80 долл и 74 долл соответственно), получая поддержку от ослабления доллара и увеличения мирового аппетита к риску, тем временем продолжая колебания в узком диапазоне торгов. На этой неделе интерес для участников помимо общеэкономических факторов представляют ежемесячные отчеты ОПЕК и МЭА.

События дня

• встреча Еврогруппы (12.00 мск)
• Байден объявит о мерах поддержки банковской системы США (15.00 мск)
• совет директоров Белуги даст рекомендации по дивидендам за 2022 год

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу упали в пределах 1%, но удержались выше поддержек 2250 и 940 пунктов. Снижение в случае с рублевым индикатором проходило в рамках коррекции и оставляет покупателям неплохие шансы на повторное тестирование 2300 пунктов на этой неделе. Поддержку индексу РТС также будет оказывать падение доллара.

Рубль сегодня утром на Мосбирже укрепляется примерно на 0,5% к доллару, и стабилен к евро и китайскому юаню, располагаясь у 75,65 руб, 81 руб и 10,95 руб соответственно. Российская валюта с утра обновила очередные многомесячные минимумы против евро и юаня (81,49 руб и 11,02 руб), в то время как падение против доллара ограничивается слабостью последнего на Форекс.

В начале торгового дня российский фондовый рынок наверняка выйдет в плюс вслед за резким улучшением настроений за рубежом после мер поддержки американского Silicon Valley Bank. По ходу дня инвесторы будут ждать дополнительных позитивных новостей в отношении банковского сектора в США, которые могут вернуть американские акции к среднесрочному росту. В России совет директоров Белуги решит по дивидендам за 2022 год, акции золотодобывающих компаний наверняка получат поддержку после достижения золотом новых пиков с начала февраля (около 1880 долл/унц), а Мечел и Распадская могут сохранить импульс к повышению на фоне новостей о наращивании экспорта угля из России в январе-феврале почти на 9% г/г за счет поставок в КНР.