“Быки” пытаются поднять Норникель с минимумов

К середине торгового дня российские фондовые индексы почти не изменили позиций, консолидируясь в преддверии выхода ключевых макроэкономических данных в США. Индекс Мосбиржи к 14.25 мск снизился менее чем на 0,1% до 3987,5 пункта. Индекс РТС вырос менее чем на 0,1%, до 1726,86 пункта.

Рубль к середине сессии укреплялся в пределах 0,5% против доллара и евро. Доллар оставался недалеко от августовского минимума 72,69 руб, а евро отступил вниз от сопротивления 86,60 руб.

Эмитенты

В лидерах роста к середине сессии были котировки РУСАЛа (+3,35%) и обыкновенные акции Россетей (+3,13%). Акции Норильского никеля подорожали на 1,78%. В лидерах снижения пребывали привилегированные и обыкновенные акции Мечела (-3,50% и -3,15% соответственно), которые продолжали коррекцию с достигнутых ранее максимумов, и бумаги Petropavlovsk (-2,33%).

В пятницу стало известно, что заседание по иску Росрыболовства к Норникелю на сумму 58,7 млрд руб было отложено до 3 ноября в связи с намерением сторон заключить мировое соглашение. Кроме того, Интеросс заявил, что Норникель заплатит дивиденды за 2021 год (как минимум промежуточные) по старой формуле, то есть 60% EBITDA. Таким образом, дивиденд за 1-е полугодие составит 1 600 руб. на акцию, а по итогам года 3 000 руб. (доходность 12,5% к текущим котировкам).

С технической точки зрения ADX дневного графика сигнализирует о переходе котировок Норникеля в краткосрочном периоде к восходящему тренду, но пока что им не удается преодолеть сопротивление 24 450 руб, что указывает на сохранение некоторой слабости “быков”. При закреплении выше указанной отметки стоит ожидать движения к 24 950 руб, а говорить о смене среднесрочного тренда можно будет лишь выше 25 800 руб. Ниже ключевых сопротивлений Норникель остается под нисходящим давлением с рисками возвращения к снижению и обновления минимумов. Ситуация благодаря дивидендным ожиданиям и урегулированию ряда споров, однако, может в ближайшие недели улучшиться.  

Внешний фон: умеренно позитивный

Нефтяной рынок: умеренно позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине сессии в РФ вышли в плюс и прибавляют около 0,5%, ожидая поступления макроэкономических сигналов извне. При усилении мирового аппетита к риску котировки могут завершить неделю у 74 долл и 71 долл (верхние полосы Боллинджера дневных графиков).

Фондовые биржи Европы: умеренно негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50: -0,2%. Опубликованные в регионе окончательные оценки деловой активности в секторах услуг Германии, еврозоны и Великобритании за август оказались ниже прогнозов (хотя и остались выше отметки 50 пунктов), что привело к пересмотру в сторону понижения в том числе композитных индексов деловой активности. Цифры по розничным продажам еврозоны в июле также не оправдали ожиданий, показав замедление темпов роста с 5,4% до 3,1% г/г и снижение показателя на 2,3% м/м.

Фондовый рынок США перед открытием: умеренно позитивный настрой. Фьючерсы на индекс S&P 500: +0,2%. В пятницу основным для настроений станет ключевой отчет по рынку труда за август. Тем временем статистика по деловой активности в секторе услуг может принести сигналы о замедлении роста.   

События дня:

• ключевой отчет о состоянии рынка труда США за август (15.30 мск)
• окончательный индекс деловой активности в секторе услуг США за август (16.45 мск)
• индекс деловой активности в секторе услуг США от ISM за август (17.00 мск)
• акции НЛМК, Qiwi, Globaltrans последний день торгуются с дивидендами за 1-е полугодие 2021 г

Рынок внутри дня

Индексы Мосбиржи и РТС в первой половине сессии не показывали существенных изменений и стремились отступить от минимумов дня. Исход торгов, вероятно, будет зависеть от отчета по занятости в США за август, который должен повлиять в том числе на сырьевые товары и, как следствие, на акции нефтяного и металлургического секторов.