Данные по инфляции позволят оценить дальнейший курс ЦБ РФ

Внешний фон утром среды можно назвать умеренно позитивным. Настроения за рубежом преимущественно оптимистичны, а цены на нефть после обновления максимумов с апреля перешли в стадию консолидации. В США и РФ сегодня ждут публикации данных по инфляции.  

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились повышением трех основных индексов на 0,2-0,6% во главе с высокотехнологичным Nasdaq, который вместе с S&P 500 обновил очередной максимум с февраля текущего года, в то время как Dow Jones Industrial Average поднялся до пика с марта. Инвесторы с воодушевлением ждали поступления торговых новостей со второго дня переговоров с Китаем и, в частности, ослабления ограничений в сфере экспорта IT-технологий.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,3%, несмотря на сообщения о прогрессе в торговых переговорах США и Китая и, в частности, согласовании предварительного плана по ослаблению торговой напряженности и отмены части экспортных ограничений. В среду инвесторы могут получить тревожные сигналы об ускорении потребительской инфляции США в мае с 2,8% до 2,9% г/г по базовому показателю и с 2,3% до 2,5% по основному: данный факт может ограничить ФРС в смягчении монетарной политики на следующей неделе. Кроме того, беспокойство вызывает распространение протестов на территории США.

Торги в Европе накануне завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,15%, который колебался немногим ниже сопротивления 5460 пунктов в ожидании новых значимых драйверов движения.

На торгах в Азии с утра преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 вырос на 0,5%. Австралийский ASX 200 увеличился на 0,1%. Биржи Китая прибавляют около 1% на торговых новостях и надеждах на дальнейшее улучшение отношений с США. Гонконгский Hang Seng повышается на 1%, продолжая обновлять максимумы с марта и все ближе подходит к годовому пику 24 874 пункта.

Фьючерсы на нефть Brent и WTI утром снижаются менее чем на 0,5% после аналогичной динамики накануне, когда котировки вслед за обновлением максимумов с апреля перешли к коррекционному падению. Цены отступили от района 68 долл и 66 долл соответственно в рамках фиксации прибыли и ждут новых экономических и геополитических сигналов, на данный момент проявляя осторожность у важных краткосрочных сопротивлений. Американский институт нефти накануне сообщил о снижении запасов «черного золота» в стране на прошлой неделе на 370 тыс баррелей, а от Минэнерго США сегодня ждут данных о сокращении запасов нефти на 2,4 млн баррелей.

События дня

• индекс потребительских цен США за май (15.30 мск)
• торговый баланс России в апреле (17.00 мск)
• отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (17.30 мск)
• индекс потребительских цен России за май (19.00 мск)
• выступление главы ЕЦБ Лагард (21.00 мск)
• операционные результаты Аэрофлота за май
• квартальные результаты Oracle

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне по итогам основной сессии отступили от её минимумов и не показали единой динамики. Рублевый индикатор снизился на 0,5%, а долларовый вырос на 0,1% благодаря валютной динамике. Как индекс Мосбиржи, так и РТС устояли выше ближайших важных поддержек 2700 пунктов и 1065 пунктов соответственно, стабилизация ниже которых может привести к ускорению падения и поставить под вопрос в том числе среднесрочный восходящий тренд.

Рубль к юаню на Мосбирже накануне вырос на 1,4%, до 10,81 руб, по ходу дня достигнув 10,78 руб – максимума с февраля 2023 года. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 78,60 руб и 89,79 руб соответственно (против 79,15 руб и 90,36 руб в предыдущий рабочий день), также отразив укрепление рубля к обеим валютам.

В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок может попытаться пойти выше и продолжить отступление от района ключевых краткосрочных поддержек во многом на технических факторах. Участники не теряют надежды на улучшение геополитических и монетарных условий, хотя поводов для значительного оптимизма все еще нет. После закрытия сегодняшних основных торгов будут опубликованы данные по потребительской инфляции РФ за май, которые позволят оценить дальнейшие действия центробанка. В США на фоне усиления внутренней политической напряженности также ждут инфляционных данных.