Геополитический фактор ограничит рост

Внешний фон на открытии торгов среды складывается умеренно позитивный. Цены на нефть продолжают рост, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США во вторник завершились повышением трех основных индексов на 1,4-1,6%. Индикатор S&P 500 поднялся выше краткосрочного сопротивления 3800 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), что открывает ему дорогу к историческому максимуму 3870 пунктов. На рынки вернулся оптимизм, связанный с надеждами на налогово-бюджетное стимулирование, а также восстановление экономики по ходу вакцинирования.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,4%. В среду в США будут опубликованы первые данные по занятости за январь, которые должны показать её рост после падения месяцем ранее. При этом опубликованные после закрытия основных торгов квартальные результаты Alphabet и Amazon.com по показателю выручки превысили прогнозы.

Торги в Европе накануне завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 1,7%. В середине недели инвесторы обратят повышенное внимание на окончательную оценку активности в секторе услуг региона за январь. Не исключены негативные сюрпризы, так как в условиях пандемии услуги остаются одним из слабых мест европейской экономики.

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 вырос на 1%. Австралийский S&P/ASX 200 увеличился на 0,9%. Фондовые индексы Китая изменяются разнонаправленно, в пределах 0,6%. Индикатор сектора услуг КНР в январе от Caixin неожиданно упал с 56,3 до 52 пунктов, ухудшив настроения. Но все же рост в сфере услуг второй по величине экономики мира продолжается.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром увеличиваются примерно на 0,5% после уверенного повышения накануне, в ходе которого котировки достигли новых максимумов с начала прошлого года. Закрепиться выше ближайших сопротивлений 58 долл и 55 долл ценам, однако, пока не удалось. Американский институт нефти сообщил о падении запасов “черного золота” на прошлой неделе на 4,3 млн баррелей при сокращении запасов нефтепродуктов на 1,8 млн баррелей. От Минэнерго США в среду ожидают увеличения запасов нефти примерно на 500 тыс баррелей, что может помешать котировкам завершить день выше ближайших сопротивлений.

События дня

• окончательные индексы деловой активности в секторе услуг стран Европы (11.55-12.30 мск) и США (17.45 мск) в январе
• предварительный индекс потребительских цен еврозоны в январе (13.00 мск)
• заседание мониторингового комитета ОПЕК+
• занятость в частном секторе США в январе по данным ADP (16.15 мск)
• индекс деловой активности ISM в секторе услуг США в январе (18.00 мск)
• отчет Минэнерго США о динамике запасов нефти и нефтепродуктов (18.30 мск)
• выступления представителей ФРС (в течение дня)
• предварительные операционные результаты Энел России за 4-й квартал и весь 2020 год
• квартальные результаты eBay, Glencore, MetLife, PayPal, Qualcomm, Siemens, Sony, Vodafone

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС во вторник уверенно выросли и отступили от нижних полос Боллинджера дневного графика (3280 и 1370 пунктов). С технической точки зрения на рынке сформировались условия для развития повышения к следующим сопротивлениям 3400 и 1440 пунктов (средние полосы Боллинджера), но стоит посмотреть, позволят ли продолжить рост фундаментальные факторы. Ориентир по индексу Мосбиржи на день: 3300-3410 пунктов.

Рубль на Мосбирже накануне изменился в пределах 0,5% к доллару и евро, отступив от максимумов дня. Пара доллар/рубль закрепилась выше 76 руб и, судя по всему, вскоре может нацелиться на январский пик 76,49 руб. Пара евро/рубль отступила от района краткосрочной поддержки 90,50 руб и вернулась к 92 руб. Ближайшее сопротивление для евро находится у 92,50 руб.

В начале сессии российские фондовые индексы и рубль могут получить поддержку от внешнего фона и немного вырасти, но по ходу дня на первый план наверняка выйдут геополитические факторы. Навальный был приговорен к 3,5 годам колонии общего режима, что уже спровоцировало негативную реакцию США и ряда европейских стран. Санкционные риски, таким образом, остаются актуальными и, вероятно, будут ограничивать прежде всего рост рубля. Серебро в среду немного повышается и может локально поддержать бумаги скорректировавшегося накануне Полиметалла.