Говорить о развороте Сбербанка пока рано

Российский фондовый рынок к середине сессии вышел в сдержанный минус, не решаясь развить повышение на фоне неуверенности зарубежных рынков и внутренних экономических факторов. Индекс Мосбиржи к 14:00 мск снизился на 0,44%, до 2862,59 пункта.

Рубль к юаню на Мосбирже к середине сессии терял менее 0,5%, располагаясь на 11,87 руб и продолжая торговлю в узком диапазоне значений.

Эмитенты

В лидерах роста к середине сессии пребывали бумаги HeadHunter (+3,11%), расписки Глобалтранса (+1,26%), котировки Аэрофлота (+0,70%), бумаги Мосбиржи (+0,66%), акции Магнита (+0,46%), обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка (+0,42% и +0,36%).  

Расписки HeadHunter пытались развить спекулятивное повышение перед приостановкой торгов на Мосбирже с 14 августа в связи с предстоящей реорганизацией компании.

Расписки Глобалтранса продолжают восходящее движение предыдущих сессий, очевидно, отыгрывая надежды на возможность возвращения компании к выплате дивидендов и техническую возможность их получения.

Сбербанк в четверг сообщил о получении чистой прибыли по МСФО в 1-м полугодии текущего года 816,1 млрд руб (прогноз 810 млрд руб) против 738 млрд руб годом ранее. Во 2-м квартале банк заработал чистую прибыль в размере 418,7 млрд руб, также выше прогноза 413 млрд руб, против 380 млрд руб годом ранее. В руководстве Сбербанка при этом подтвердили планы по выплате 50% прибыли в виде дивидендов и получения прибыли по итогам 2024 года выше, чем в 2023 году.

С технической точки зрения обыкновенные акции Сбербанка после июльской дивидендной отсечки остаются ниже психологически важного значения 300 руб и обновили минимум с января текущего года 275,17 руб. Теперь бумаги пытаются вернуться в район сопротивления 288 руб (также средняя полоса Боллинджера дневного графика) при нейтральных технических сигналах и положении гистограммы и линий MACD на отрицательной территории. Говорить о развороте акций так же как и всего российского рынка пока преждевременно, при этом краткосрочные перспективы Сбербанка улучшатся в случае стабилизации акций выше 300 руб со следующей целью движения 314,30 руб для закрытия дивидендного гэпа с последующей возможностью смены среднесрочных настроений. У текущих значений все еще актуальны риски обновления акциями локальных минимумов (район долгосрочных поддержек расположен у 250-255 руб) вместе со всем рынком в целом, но дивидендные ожидания наверняка вернутся в Сбербанк в осенне-зимний период.

В наибольшем минусе к середине сессии находились бумаги Qiwi (-1,50%), привилегированные и обыкновенные акции Мечела (-1,44% и -1,23%), расписки РусАгро (-1,29%), котировки Самолета (-1,1%), бумаги ВК (-1,06%).

ВК в четверг представил в целом нейтральные финансовые результаты за 1-е полугодие 2024 года по МСФО, согласно которым выручка компании увеличилась на 22,6% г/г, до 70,2 млрд руб, на уровне прогноза. ВК также получила чистый убыток 24,6 млрд руб, на верхней границе прогнозных значений.

Внешний фон: умеренно негативный

Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Торги в Европе к середине сессии проходили с понижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,9%, который отступил от локальных пиков середины недели на фоне вчерашнего ухудшения настроений в США. Теперь инвесторы в регионе ждут завтрашних окончательных оценок потребительской инфляции Германии за июль, которые скорее всего подтвердят её сдержанное ускорение.

Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине сессии в РФ не показывали значительных изменений и теряли менее 0,5%, ожидая новых фундаментальных сигналов у краткосрочных сопротивлений 78 долл и 74,50 долл соответственно. Геополитическая напряженность на Ближнем Востоке при этом может ослабнуть после сообщений о возможном пересмотре планов Ирана касательно массированного удара по Израилю.

Биржи США: негативный настрой. Фьючерсы на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ ускорили снижение и теряли примерно 0,7%, указывая на сохранение локальной слабости рынка, который тем не менее обладает потенциалом развития краткосрочной коррекции в район 5485 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика). Четверг в США отметится выходом еженедельных данных по рынку труда.

События дня:

• недельное число первичных обращений за пособиями по безработице в США (15.30 мск)

Рынок внутри дня

Общий настрой: На зарубежных фондовых площадках в четверг вновь преобладали продажи. Развитые рынки определяются с направлением краткосрочного движения и на данный момент скорее предупреждают о преждевременности слишком оптимистичных ожиданий в связи с возникновением новых среднесрочных рисков в экономике США. Индекс Мосбиржи развернулся вниз от района очередной психологически важной отметки 2900 пунктов и пока не получает от корпоративных историй достаточной силы для развития роста.