Итоги заседания ФРС подтолкнули золото и акции к рекордным пикам

Внешний фон утром четверга можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть пытаются вернуться к росту после коррекционного снижения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках после заседания ФРС преимущественно оптимистичны. Цены на золото стабилизируются на новых рекордных значениях выше 2200 долл/унц.   

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне, после неуверенности в начале дня, завершились ростом трех основных индексов на 0,9-1,2% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. S&P 500 при этом впервые преодолел отметку 5200 пунктов и обновил рекордный максимум. Рынок оптимистично воспринял итоги заседания ФРС, которая сохранила процентные ставки без изменений и была осторожна в прогнозах смягчения политики, подчеркивая важность борьбы с инфляцией. Тем не менее ключевым для инвесторов стало сохранение прогноза регулятора по трем снижениям процентной ставки в этом году в совокупности на 0,75%. Цены на золото на этом фоне достигли очередного рекорда 2225 долл/унц, а доходность 10-летних гособлигаций США оставалась в районе 4,25%.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,4%, оставаясь в оптимистичных настроениях перед выходом предварительных оценок деловой активности страны за март.  

Торги в Европе накануне завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,2%, который будет отыгрывать позитивные итоги заседания ФРС уже сегодня. От Банка Англии в четверг также ожидают сохранения процентных ставок без изменений при возможном смягчении тона. Предварительные индексы деловой активности в странах региона при этом могут показать некоторое её улучшение в марте.   

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 подскочил на 2%, обновив очередной рекордный пик на фоне оптимизма в США. Австралийский ASX 200 прибавил 1,1%. Китайские индексы преимущественно растут в пределах 0,5%, сдержанно реагируя на зарубежные экономические события. Гонконгский Hang Seng прибавляет около 2,2%, вновь стремясь к важному среднесрочному сопротивлению 17 180 пунктов во многом благодаря высокотехнологичным бумагам.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют около 0,5% после падения примерно на 1,5% накануне, в ходе которого цены отступили от сопротивлений 87 долл и 82,50 долл соответственно и сняли краткосрочную перекупленность. Котировки при этом удержали поддержки 85,50 долл и 81 долл, от которых восстанавливаются в четверг в том числе благодаря улучшению настроений на фондовых площадках после заседания ФРС и ослаблению доллара. Отчет Минэнерго США накануне также показал сокращение запасов нефти в стране на прошлой неделе на 1,95 млн баррелей (ожидалось -900 тыс баррелей) при падении запасов бензина на 3,31 млн баррелей.

События дня

• предварительные индексы деловой активности в секторах услуг и производства стран Европы (11.15-12.30 мск) и США (16.45 мск) за март
• итоги заседания Банка Англии (15.00 мск)
• индекс производственной активности ФРБ Филадельфии за март (15.30 мск)
• еженедельные данные по обращениям за пособиями по безработице в США (15.30 мск)
• продажи домов на вторичном рынке США в феврале (17.00 мск)
• Евросаммит, лидеры ЕС обсудят возможность использования замороженных активов РФ
• финансовые результаты ВК, Сегежи, En+ за 2023 г по МСФО
• квартальные результаты Accenture, Nike

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне прибавили около 0,1% и 0,2% соответственно, но отступили от пиков дня.  Рублевый индикатор смог удержать поддержку 3260 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), но в целом сохраняет неуверенность из-за отсутствия масштабных драйверов роста. Долларовый РТС удерживается выше 1100 пунктов, но в четверг вновь может ощутить давление со стороны рубля.

Рубль сегодня утром на Мосбирже ослабевает на 0,1-0,8% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 92,40 руб, 101,1 руб и 12,81 руб соответственно, и показывая наибольшую слабость по отношению к европейской валюте.

В начале торгового дня российский фондовый рынок может попытаться развить повышение в рублевом сегменте благодаря улучшению настроений за рубежом, а также в ожидании внутренних корпоративных драйверов. Публикация финансовых результатов за 2023 год в четверг запланирована, в частности, ВК, Сегежей и En+. Совет директоров банка «Санкт-Петербург» при этом рекомендовал дивиденды за 2023 год в размере 23,37 руб по обыкновенным акциям (доходность 7,8% к вчерашней цене бумаг) с закрытием реестра 6 мая и собранием акционеров 25 апреля, при этом в новой дивидендной политике кредитора обозначены выплаты в размере 20-50% от чистой прибыли против предыдущей формулировки «не менее 20%». Новости можно назвать среднесрочно позитивными для банка «Санкт-Петербург», но не факт, что предлагаемая дивидендная доходность после ралли предыдущих недель позволит бумагам закрепиться выше 300 руб. За рубежом итоги ФРС были восприняты оптимистично, а цена золота в рублях на Мосбирже впервые с марта 2022 года поднялась до 6548 руб за 1 грамм, что предвещает уверенную динамику российских золотодобытчиков в четверг.