Мировые акции перешли в режим ухода от риска

Внешний фон утром вторника можно назвать умеренно негативным. Настроения за рубежом остаются пессимистичными, а цены на нефть после падения накануне подошли к минимуму с октября.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне, после роста в начале сессии, завершились снижением трех основных индексов на 0,1-0,6% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Индикаторы пытались отступить от минимумов дня, но все же сохраняли слабость главным образом из-за продолжения продаж в именах, связанных с ИИ, на опасениях завышенной стоимости акций IT-сектора. На этой неделе свои квартальные результаты представит Micron.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют примерно 0,6%, тестируя краткосрочную поддержку 6800 пунктов. Закрепление ниже может предвещать возвращение к минимумам с ноября и октября, в район 6550 пунктов. Сегодня, тем временем, участники ждут в том числе отчета по рынку труда США за ноябрь (будет включать также цифры за октябрь). Данные, как ожидается, покажут замедление темпов роста занятости в несельскохозяйственном секторе со 119 тыс до 35 тыс, что оправдывает дальнейшее смягчение политики ФРС.

Торги в Европе накануне завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,5%, который отступил от пика дня и района исторического максимума 5818 пунктов, но по сравнению с американскими акциями все еще держится уверенно. Сегодня в регионе ждут предварительных оценок деловой активности в секторах услуг и производства за декабрь. Производственный сектор Европы в последние месяцы сохраняет слабость, в то время как в секторе услуг наблюдается рост, что позволяет ЕЦБ занять выжидательную позицию по процентным ставкам.

На торгах в Азии с утра на фоне продолжения продаж в IT-секторе США преобладает негативная динамика. Японский Nikkei упал на 1,3%, опасаясь в том числе ужесточения тона центробанка на заседании этой недели вплоть до возможного повышения процентной ставки. Австралийский ASX 200 снизился на 0,4%. Биржи Китая теряют около 1% в том числе после публикации накануне данных об охлаждении национальной экономики в ноябре. Гонконгский Hang Seng упал на 2%, достигнув минимума с начала сентября и подтверждая развитие нового среднесрочного нисходящего тренда.

Фьючерсы на нефть Brent утром теряют чуть более 0,5% после снижения более чем на 1% накануне. Цены подошли вплотную к октябрьскому минимуму 60,07 долл, при пробое которого могут направиться к самому низкому значению всего года 58,44 долл. Продажи во фьючерсах продолжаются на фоне мирных переговоров по Украине и рисков сохранения стабильных мировых поставок нефти при сдержанном спросе в том числе в 2026 году.

События дня

• отчет по рынку труда Великобритании за октябрь (10.00 мск)
• предварительные оценки деловой активности в секторах услуг и производства стран Европы (11.15-12.30 мск) и США (17.45 мск) за ноябрь
• индекс экономических настроений ZEW по Германии за декабрь (13.00 мск)
• торговый баланс еврозоны в октябре (13.00 мск)
• ключевой отчет по рынку труда США за ноябрь (16.30 мск)
• розничные продажи США в октябре (16.30 мск)
• операционные результаты Henderson за ноябрь
• в Хельсинки пройдет саммит семи стран ЕС по "защите от России"

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне по итогам основной сессии прибавили 0,34% и 0,7% соответственно. Индикаторы по ходу дня отступили от поддержек 2720 пунктов и 1070 пунктов соответственно, но остаются ниже ближайших сопротивлений 2760 пунктов и 1090 пунктов, в целом сохраняя заложенный в конце октября импульс к росту.  

Рубль к юаню на Мосбирже накануне ослаб на 0,4%, до 11,28 руб, по ходу дня попытавшись приостановить нисходящее движение прошлой недели. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 79,44 руб и 93,22 руб соответственно (79,72 руб и 93,56 руб в предыдущий рабочий день), отразив сдержанный рост рубля к обеим валютам.

В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок может не показать значительных изменений в ожидании важных геополитических и экономических событий этой недели. В частности, помимо хода мирных переговоров по Украине внимание участников в эти дни приковано к вопросу возможной конфискации замороженных российских активов в ЕС, по которому все еще сохраняются разногласия и неопределенность: вероятно, ясность появится не раньше завершения недели и саммита лидеров европейских стран. Банк «Санкт-Петербург», тем временем, отчитался о снижении чистой прибыли за 11 месяцев текущего года по РСБУ на 22,2% г/г: в последние месяцы результаты кредитора ухудшаются, что уводит его акции всё дальше от исторических максимумов и ограничивает дивидендные перспективы. За рубежом во вторник ралли приостановилось в том числе в секторе драгоценных металлов. Повышение на данный момент удается продолжать лишь платине, котировки которой обновили очередной пик с сентября 2011 года (1836 долл/унц).