Полюс: Прогноз результатов (1П25 МСФО)
27 августа Полюс представит финансовые результаты по МСФО за 1-е полугодие 2025 г. Мы ожидаем, что компания нарастит выручку на 30,9% г/г, до 3 578 млн долл., благодаря более высоким ценам на золото. EBITDA возрастет на 28,0% г/г, до 2 586 млн долл., с рентабельностью 72,3% против 73,9% годом ранее. Свободный денежный поток Полюса увеличится на 85,9% г/г, до 1 372 млн долл., благодаря высвобождению оборотного капитала. Согласно нашим расчетам, дивиденд компании по итогам 1-го полугодия 2025 г. может составить 65,4 руб. на акцию с доходностью 3,1% к текущим котировкам. Наша рекомендация для бумаг Полюса – «Держать» с целевой ценой 2 172 руб.
Копирование аналитических материалов на онлайн-ресурсах разрешено только с указанием активной ссылки на источник сайт ООО «ИК ВЕЛЕС Капитал»
Другие статьи
-
27 августа 2025Полюс: Финансовые результаты (1П25 МСФО)
-
26 августа 2025Рынок РФ пытается устоять у локальных минимумов, ждет визита Путина в Китай
В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок готов к развитию восстановления от локальных минимумов в ожидании поступления новых фундаментальных сигналов. В частности, в конце этой недели Владимир Путин посетит Китай для участия в саммите ШОС, в рамках которого возможно заключение новых сделок в том числе в нефтегазовой отрасли. Переговоры по украинскому вопросу, тем временем, застопорились, а ЕС в ближайшие дни рассмотрит 19-й пакет антироссийских санкций.
