Повышение может случиться, если абстрагироваться от геополитики

Внешний фон утром пятницы можно назвать неоднозначным. Цены на нефть завершили торговую неделю повышением, а настроения на мировых фондовых площадках разнонаправленны. На геополитическом фоне по-прежнему неспокойно.  

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в четверг завершились снижением трех основных индексов на 0,3-2,1% во главе с сектором высоких технологий. Индексы перед уходом на пасхальные выходные стремились к минимумам недели. Доходность 10-летних гособлигаций США при этом вновь поднялась выше 2,8%, а квартальные результаты банковских гигантов Wells Fargo, Morgan Stanley, Goldman Sachs, Citigroup и U.S. Bancorp не вызвали однозначной реакции инвесторов. В остальном стоит отметить сохранение достаточно высоких потребительских настроений и ожиданий по американской экономике (согласно индексам Университета Мичиган) в апреле.

 Фьючерсы на индекс S&P 500 завершили сессию снижением на 1,2%, недалеко от краткосрочной поддержки 4370 пунктов. В пятницу американские биржи будут закрыты, но тем не менее ожидается публикация данных по промышленному производству, а также отчетностей Bank of America и Bank of NY Mellon.

Торги в Европе накануне завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,5%, поддержку которому оказал более мягкий, нежели ожидалось, тон ЕЦБ по итогам очередного заседания. Регулятор пока не планирует резкого сворачивания стимулирования, несмотря на инфляционные риски. В пятницу основные биржи региона закрыты на пасхальные выходные.    

На торгах в Азии утром не наблюдается единой динамики. Биржи Японии и Австралии не работают. Китайские индексы изменяются разнонаправленно, в пределах 1%. Цены на жилье в КНР в марте не изменились по сравнению с предыдущим месяцем и выросли лишь на 1,5% г/г, что указывает на ограниченный спрос в период коронавирусных локдаунов.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI накануне, после снижения в течение большей части дня, в итоге подскочили на 2% на фоне новостей о процессе согласования странами ЕС эмбарго против нефтепродуктов из России. Котировки в итоге поднялись выше сопротивлений 108 долл и 104 долл (средние полосы Боллинджера дневных графиков), что может создать неплохую базу для развития повышения на следующей неделе. В частности, целями роста могут стать уровни 120 долл и 115 долл соответственно (верхние полосы Боллинджера дневных графиков). В пятницу торги фьючерсами проводиться не будут.

События дня

• основные биржи США и Европы закрыты на Страстную пятницу
• промышленное производство США в марте (16.15 мск)
• операционные результаты АЛРОСы, Global Ports за 1-й кв 2022 г
• квартальные результаты Bank of America, Bank of NY Mellon

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в четверг упали на 5-5,5% и достигли минимумов с конца марта на фоне усиления геополитических опасений. Рынок на данный момент подтверждает краткосрочный медвежий тренд с ближайшими целями движения 2150 и 800 пунктов (район нижних полос Боллинджера дневных графиков). Накануне индикаторы завершили сессию у поддержек 2400 и 940 пунктов.

Рубль накануне на Мосбирже ослаб в пределах 1,5% против доллара и евро, а сегодня утром на Форекс укрепляется менее чем на 0,5% и расположен в районе 81,50 руб и 89 руб соответственно. Валютные пары остаются ниже краткосрочных сопротивлений 85 руб и 91 руб, которые пока сдерживают их рост.

В пятницу основные западные фондовые и сырьевые площадки закрыты на пасхальные выходные, но в США тем не менее выйдут макроэкономические и квартальные данные. Нейтральный экономический фон в конце недели, с одной стороны, может позволить российскому рынку отступить от достигнутых накануне минимумов, но с другой геополитические факторы (в частности, взрывы в Киеве и ситуация с крейсером «Москва») все еще остаются крайне напряженными, что как минимум будет ограничивать покупки.