При позитивном сценарии акции Сбербанка будут стремиться к 300 руб

Российский фондовый рынок к середине сессии находился в сдержанном минусе, консолидируясь после повышения накануне. Индекс Мосбиржи к 14:30 мск снизился на 0,1%, до 3172,76 пункта. Долларовый РТС упал на 0,51%, до 1001,83 пункта, отступив от минимумов дня вместе с рублем.

Рубль на Мосбирже ослабевал на 0,3-0,6% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 99,70 руб, 105,30 руб и 13,65 руб соответственно. Российская валюта отвоевала часть утерянных с утра позиций и держалась на расстоянии от локальных минимумов. В течение дня ожидается выступление главы ЦБ РФ Эльвиры Набиуллиной в Госдуме, которое также может повлиять на ход торгов.

Эмитенты

В лидерах роста к середине сессии находились бумаги банка «Санкт-Петербург» (+4,15%), расписки РусАгро (+3,53%), котировки Эталона (+2,76%), привилегированные акции Башнефти (+2,48%), бумаги АЛРОСы (+1,44%), расписки Циана (+1,42%).

Акции банка «Санкт-Петербург» отскочили от локальных минимумов после закрытия реестра по дивидендам за 1-е полугодие текущего года.

Привилегированные акции Башнефти пытались продолжить восходящее движение на надеждах новых дивидендов, но оставались на расстоянии от достигнутых накануне максимумов с июля.

В наибольшем минусе к середине сессии пребывали акции Новатэка (-2,62%), бумаги Распадской (-1,98%), котировки Полиметалла (-1,83%), акции НЛМК (-1,57%), расписки Fix Price (-1,36%). Обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка отступили от минимумов дня и теряли около 0,2%.

Новатэк упал после дивидендной отсечки за 1-е полугодие 2023 года.

Распадская же сообщила о сокращении чистой прибыли по РСБУ за 9 месяцев текущего года в 4,4 раза, до 6,4 млрд руб против 28,24 млрд руб за аналогичный период годом ранее. Выручка компании за отчетный период снизилась в 1,1 раза, до 20,75 млрд руб.

Сбербанк отчитался о чистой прибыли по РСБУ за сентябрь в размере 130,2 млрд руб при прибыли за 9 месяцев 1,13 трлн руб и рентабельности капитала за 9 месяцев на уровне 25%. Банк должен представить обновленную дивидендную политику и стратегию до 2026 года в декабре.

С технической точки зрения обыкновенные акции Сбербанка подошли к верхней границе среднесрочного нисходящего тренда, начало которому было положено в августе. В целом интерес к бумагам, судя по падению объема торгов, в последние недели ослаб, но данный фактор также может быть сигналом ограниченной силы продавцов. У текущих уровней «быкам» представляется хорошая возможность поднять акции выше, сначала к сопротивлению 267,50 руб, а при закреплении выше – к годовому пику 273,35 руб с перспективой его обновления в случае улучшения общерыночных настроений. Оказать поддержку акциям Сбербанка в ближайшие месяцы также могут надежды на выплату итоговых дивидендов за 2023 год. При позитивном сценарии бумаги до конца года могут стремиться к 300 руб. В то же время отскок от ближайших сопротивлений будет свидетельствовать о перспективе развития среднесрочного нисходящего движения и рисках тестирования 250 руб.

Внешний фон: неоднозначный

Биржи Европы: позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к середине торгов ускорил коррекционное повышение и прибавлял около 1,8%, стремясь к краткосрочному сопротивлению 4200 пунктов. В течение дня инвесторы ждут выступления главы ЕЦБ Лагард, а также новостей с ежегодных встреч МВФ.

Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине дня находились в коррекционном минусе и теряли около 0,5%, испытывая неуверенность у сопротивлений 88 долл и 86,50 долл. Участникам еще предстоит оценить развитие конфликта на Ближнем Востоке, пока же новых важных заявлений от США или Израиля в этом отношении не поступило.

Биржи США: нейтральный настрой. Фьючерсы на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ почти не изменяли позиций. Рынок после сильных данных по занятости в США за сентябрь находится на грани смены краткосрочного тренда на восходящий, что поддерживают комментарии представителей ФРС. В частности, в ФРС заговорили об ограничивающем монетарном эффекте высоких доходностей гособлигаций, который может позволить обойтись без дальнейшего повышения процентных ставок. Доходность 10-летних гособлигаций США во вторник скорректировалась в район 4,7%.

События дня:

• выступление главы ЕЦБ Лагард (15.00 мск)
• Эльвира Набиуллина выступит в Госдуме
• встречи МВФ
• выступления представителей ФРС
• внеочередное собрание акционеров ОГК-2 по вопросу допэмиссии
• акции Татнефти последний день торгуются с дивидендами за 1-е полугодие 2023 г

Рынок внутри дня

Общий настрой: На зарубежных фондовых площадках во вторник не наблюдалось единой динамики. Настроения стабилизировались, а участники ждали поступления геополитических и экономических новостей. Индексы Мосбиржи и РТС отступили от минимумов дня, но не спешили идти выше, находясь под давлением сопротивлений 3190 и 1005 пунктов. Утренние продажи в рубле при этом заметно ослабли, но российской валюте пока не хватает фундаментальной поддержки для развития уверенного коррекционного повышения.