Речь Пауэлла вызвала ралли в акциях и драгоценных металлах

Внешний фон утром четверга можно назвать позитивным. Цены на нефть незначительно снижаются после повышения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны. Глава ФРС Джером Пауэлл в среду порадовал рынки прямыми заявлениями о возможном замедлении темпов повышения процентных ставок в декабре. 

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились скачком трех основных индексов на 2,1-4,4% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Рынок поднялся к новым многонедельным пикам и воспрянул духом после выступления главы ФРС Пауэлла, которое подтвердило высокую вероятность смягчения тона регулятора на декабрьском заседании и повышения процентных ставок на 50 базисных пунктов вместо 75 пунктов. Пауэлл, однако, также предупредил о том, что ждать снижения ставок в ближайшее время не стоит, а их пиковый уровень может превысить текущие прогнозы. 

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,2%, сохраняя импульс к повышению. Накануне индикатор поднялся к очередному пику с 12 сентября и закрепился выше 4000 пунктов с ближайшим сопротивлением у 4100 пунктов. В четверг в США будет опубликован, в частности, предпочитаемый ФРС индикатор инфляции за октябрь. 

Торги в Европе накануне закрылись повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,8%. Инвесторов региона порадовали данные о замедлении потребительской инфляции еврозоны в ноябре с 10,6% до 10% г/г. В четверг на рынках ждут оценки розничных продаж Германии и окончательных данных по деловой активности в производственном секторе стран Европы в ноябре.  

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 вырос на 0,9%. Австралийский ASX 200 увеличился почти на 1%. Китайские индексы растут в пределах 2%, а гонконгский Hang Seng прибавил около 1,6%. Индекс деловой активности в производственном секторе Китая в ноябре по оценке Caixin увеличился с 49,2 до 49,4 пункта, выше прогнозов, но все еще указывает на замедление в отрасли. 

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром теряют около 0,5% вслед за скачком наверх на 3% накануне. Котировки пытаются закрепиться выше сопротивлений 86,50 долл и 79,50 долл соответственно на фоне усиления мирового аппетита к риску, ослабления доллара и надежд на смягчение вирусных мер в КНР. Кроме того, отчет Минэнерго США в среду показал падение запасов нефти на прошлой неделе на 12,58 млн барр, на максимальную величину с июня 2019 года. При этом в ЕС, по последним данным, рассматривают снижение потолка цен на российскую нефть до 60 долл/барр, что также представляет собой риски в отношении предложения. Ближайшие важные сопротивления для цен расположены у 90 долл и 83 долл соответственно. 

События дня

• розничные продажи Германии в октябре (10.00 мск)
• окончательные индексы деловой активности в производственных секторах стран Европы (11.15-12.30 мск)и США (17.45 мск) в ноябре
• уровень безработицы еврозоны в октябре (13.00 мск)
• пресс-конференция Банка России по обзору финансовой стабильности
• недельная динамика обращений за пособиями по безработице в США (16.30 мск)
• базовый ценовой индекс потребления, личные доходы и расходы США в октябре (16.30 мск)
• индекс производственной активности ISM США в ноябре (18.00 мск)
• финансовые результаты Системы за 3-й кв 2022 г по МСФО
• собрание акционеров Черкизово прогосолует по дивидендам

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне упали на 0,3-0,5%, тем не менее оставаясь выше поддержек 2160 и 1110 пунктов. Рынок завершил ноябрь в краткосрочной неопределенности, но уже в начале декабря, вероятно, получит импульс для отступления от поддержек и развития восходящего движения с ближайшими сопротивлениями 2200 и 1140 пунктов.

Рубль сегодня утром на Мосбирже изменяется менее чем на 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 60,90 руб, 63,50 руб и 8,60 руб соответственно. Наиболее уверенно рубль чувствует себя против доллара, который вновь теряет позиции на мировых рынках. 

В начале торгового дня российский фондовый рынок, вероятно, вернется к восходящему движению вслед за улучшением мирового аппетита к риску на фоне обещаний главы ФРС смягчить темпы ужесточения политики. Выступление Пауэлла спровоцировало в том числе скачок цен на драгоценные металлы за счет ослабления доллара. Так, котировки золота в четверг поднялись выше 1780 долл/унц, а серебра обновили максимум с начала июня, закрепляясь выше 22,30 долл/унц. Динамика цен на металлы предвещает сохранение интереса к российским золотодобытчикам, которые в последние дни чувствуют себя лучше рынка.