Российский рынок будет оценивать корпоративные новости

Внешний фон утром четверга можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть продолжают попытки роста после сдержанного повышения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках после заседания ФРС преимущественно оптимистичны. Золото продолжает обновление исторических пиков и превысило 3060 долл/унц.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились повышением трех основных индексов на 0,9-1,4% во главе высокотехнологичным Nasdaq. На биржах с умеренным оптимизмом отреагировали на ожидаемое сохранение процентной ставки ФРС на уровне 4,5% и не обратили значительного внимания на повышение прогноза регулятора по инфляции (в частности, с 2,5% до 2,7% в текущем году) вместе с ухудшением ожиданий по росту ВВП (с 2,1% до 1,7%). В ФРС при этом не продемонстрировали спешки с продолжением цикла снижения процентной ставки, подчеркнув сложившуюся экономическую неопределенность. Фондовый рынок, однако, находился в стадии отступления от локальных минимумов, хотя и не удержался у пиков дня.  

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,4%, пытаясь развить восходящее движение в рамках коррекции и надежд на сохранение стабильности национальной экономики. Целью краткосрочного восстановления S&P 500 может стать сопротивление 5780 пунктов.

Торги в Европе накануне завершились ростом индекса Euro Stoxx 50 на 0,45%, который продолжал движение к годовому пику 5568 пунктов в ожидании стимулирующего влияния роста оборонных расходов на экономику региона. На сегодняшнем заседании Банк Англии, как прогнозируется, вслед за ФРС сохранит уровень ключевой ставки на отметке 4,5%.  

На торгах в Азии с утра не наблюдается единой динамики. Японский Nikkei 225 вырос на 0,2%. Австралийский ASX 200 прибавил 1,1%. Биржи Китая в рамках фиксации прибыли снижаются на 0,5-1%. Народный банк Китая в четверг сохранил уровень процентной ставки для первоклассных заемщиков на 3,1%, как и ожидалось. Гонконгский Hang Seng упал на 2%, также отступая от максимумов с февраля 2022 года.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют около 0,5% после роста на аналогичную величину накануне. Цены продолжают колебания немногим ниже краткосрочных сопротивлений 72 долл и 68,50 долл (средние полосы Боллинджера дневных графиков) в ожидании геополитических и экономических сигналов. Отчет Минэнерго США в среду показал рост запасов нефти на прошлой неделе на 1,74 млн баррелей (ожидалось +800 тыс баррелей) при сокращении запасов нефтепродуктов чуть более чем на 3 млн баррелей – в совокупности скорее нейтральные сигналы.

События дня

• выступление главы ЕЦБ Лагард (11.00 мск)
• саммит лидеров ЕС (13.00 мск)
• решение Банка Англии по процентной ставке (15.00 мск)
• индекс производственной активности ФРБ Филадельфии за март (15.30 мск)
• продажи домов на вторичном рынке жилья США в феврале (17.00 мск)
• акции Диасофта последний день торгуются с дивидендами из нераспределенной прибыли прошлых лет
• совет директоров банка «Санкт-Петербург» рассмотрит вопрос итоговых дивидендов за 2024 год
• квартальные результаты Accenture, Nike, Micron, FedEx

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне по итогам основной сессии в рамках коррекции упали на 0,8% и 2,45% соответственно. Рублевый индикатор продолжает колебания недалеко от отметки 3200 пунктов, а долларовый РТС отступил от достигнутого днем ранее максимума с сентября 2022 года (1267 пунктов) в том числе на фоне разворота рубля.

Рубль к юаню на Мосбирже накануне на закрытии торгов ослаб на 2,5%, до 11,49 руб, также перейдя в стадию фиксации прибыли. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 82,84 руб и 90,82 руб соответственно (81,50 руб и 87,56 руб в предыдущий рабочий день), отразив заметное падение рубля к обеим валютам.

В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок продолжит ждать важных геополитических новостей, которые скорее всего поступят уже после выходных и очередных переговоров делегаций РФ и США по достижению мирного соглашения. Накануне Трамп при этом обсуждал конфликт с Зеленским и по итогам разговора дал обнадеживающие сигналы. В четверг в РФ будут оценивать корпоративные отчетности и рекомендации по дивидендам. В частности, выплаты в размере 32 руб на акцию по итогам 2024 года рекомендовали Т-Технологии, что предполагает скромную доходность около 0,9%. По ходу дня же дивидендные новости могут поступить от банка «Санкт-Петербург», от которого можно ожидать доходности в диапазоне 5-10% по обыкновенным бумагам.