Российский рынок восстановится от среднесрочных поддержек

Внешний фон на открытии торгов вторника складывается умеренно позитивный. Цены на нефть восстанавливаются после обвала накануне, а настроения на мировых фондовых площадках несколько улучшились.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились снижением трех основных индексов на 1-2,1% во главе с циклическими компаниями. Лучше рынка при этом чувствовал себя высокотехнологичный Nasdaq. Все три индикатора опустились к целям краткосрочной коррекции в виде нижних полос Боллинджера дневных графиков, у которых создаются благоприятные условия для развития отскока наверх. С фундаментальной точки зрения основной причиной продаж стали опасения относительно распространения штамма “дельта” как в США, так и в целом в мире.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром коррекционно растут примерно на 0,4%. Вторник отметится главным образом публикацией статистики по рынку жилья страны за июнь.

Торги в Европе накануне завершились обвалом индекса Euro Stoxx 50 на 2,6%. В начале сессии вторника продажи, вероятно, приостановятся, хотя рост цен производителей Германии в июне превысил прогнозы и составил 8,5% г/г и 1,3% м/м.

На торгах в Азии утром преобладает негативная динамика. Японский Nikkei 225 упал на 0,9%. Инфляционные тенденции теперь наблюдаются и в Японии, где индекс потребительских цен в июне вырос на 0,2% г/г после снижения на 0,1% месяцем ранее. Австралийский S&P/ASX 200 потерял 0,5%. Китайские индексы снижаются в пределах 0,6%. Потери в регионе по сравнению с западными рынками в целом можно охарактеризовать как сдержанные. Народный банк Китая при этом сохранил процентную ставку для первоклассных заемщиков на уровне 3,85%, хотя многие не исключали её снижения.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют около 1% после обвала на 7-7,5% в понедельник. Котировки опустились к минимумам с конца мая на фоне заключения соглашения ОПЕК+ по наращиванию нефтедобычи, опасений относительно распространения коронавируса в мире, а также укрепления доллара. Падение приостановилось у среднесрочных поддержек в виде средних полос Боллинджера недельных графиков (69 долл и 66,50 долл соответственно). Завершение недели ниже укажет на риски движения к 62 долл и 57 долл соответственно (нижние полосы Боллинджера). Пока же рынок близок к формированию краткосрочной перепроданности.

События дня

• число разрешений на строительство и строительство новых домов в США в июне (15.30 мск)
• операционные результат ЛСР, Норникеля, РусГидро за 1-ое полугодие 2021 г
• квартальные результаты Halliburton, Netflix, The Travelers, UBS

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в понедельник резко упали и достигли минимумов со второй половины мая. Рублевый индикатор завершил день ниже 3700 пунктов, но оба индекса приостановили снижение у среднесрочных поддержек 3670 и 1555 пунктов (средние полосы Боллинджера недельных графиков), от которых, судя по всему, попытаются восстановиться на торгах вторника. Ориентир по индексу Мосбиржи на день: 3630-3740 пунктов.

Рубль накануне умеренно ослаб против доллара и евро, а на утренних торгах пытается укрепиться. Краткосрочная техническая картина по российской валюте в целом остается прежней: валютные пары до преодоления средних полос Боллинджера дневных графиков (73,70 руб и 87,40 руб соответственно) сохраняют склонность к росту. Пара доллар/рубль пока находится в диапазоне 74-75 руб, а пара евро/рубль – между 87 руб и 88 руб.

В начале основной сессии российские фондовые индексы, судя по всему, выйдут в коррекционный плюс вслед за восстановлением ряда зарубежных активов после панических продаж накануне. На данный момент сценарий отскока нефти и фьючерсов на американские индексы от среднесрочных поддержек реализовывается и может быть повторен на российском рынке. Главный вопрос заключается в том, сможет ли отскок привести к возвращению краткосрочного роста. Одним из наиболее важных факторов для рисковых активов является ситуация с вирусом в крупнейших экономиках и связанные с этим ограничения.