Российский рынок завершает неделю под сдержанным нисходящим давлением

Внешний фон утром пятницы можно назвать умеренно негативным. Цены на нефть остаются под нисходящим давлением после снижения в предыдущие сессии, а настроения на мировых фондовых площадках смещаются в сторону коррекционных.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились ростом трех основных индексов на 0,2-0,7%, которые после обновления очередных исторических пиков отступили от максимумов дня. Рынок после оптимистичной реакции на итоги заседания ФРС и обещания регулятора трижды понизить процентную ставку в этом году вошел в зону краткосрочной перекупленности, которую может пытаться снять в ближайшие сессии. Опубликованные в четверг предварительные данные при этом показали рост в секторе производства и услуг США в марте, указывая на устойчивость крупнейшей экономики мира.  

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,1%, сохраняя оптимистичный настрой перед сегодняшним выступлением Пауэлла.  

Торги в Европе накануне завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 1%, который также достиг очередного рекорда после неожиданного снижения процентной ставки в Швейцарии и её сохранения без изменений Банком Англии. Предварительные данные по деловой активности за март при этом преимущественно показали сохранение слабости в производственных секторах европейских стран при улучшении в секторе услуг еврозоны в целом.

На торгах в Азии утром преобладает негативная коррекционная динамика. Японский Nikkei 225 стал исключением и вырос на 0,15%, в очередной раз обновив рекордный пик. Австралийский ASX 200 потерял 0,15%. Китайские индексы падают в пределах 1% на фоне опасений ужесточения санкций США против национальных IT-компаний, а также ограничений на инвестиции в акции КНР американскими фондами. Гонконгский Hang Seng снижается на 2,3%, по итогам недели вновь отступив от района среднесрочного сопротивления 17 180 пунктов и сохраняя доминирующий медвежий тренд.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром теряют около 0,5% после падения на аналогичную величину накануне. Котировки в пятницу тестируют поддержки 85,50 долл и 81 долл соответственно, продолжая коррекционное снижение на фоне укрепления доллара, а также сообщений о возможном перемирии между Израилем и сектором Газа. Тем не менее по ходу недели цены обновили максимумы с ноября 2023 года, подтвердив среднесрочный восходящий тренд.  

События дня

• розничные продажи Великобритании в феврале (10.00 мск)
• индекс делового климата Германии Ifo в марте (12.00 мск)
• Евросаммит, лидеры ЕС обсудят возможности использования замороженных активов РФ (13.00 мск)
• решение ЦБ РФ по процентной ставке (13.30 мск) и пресс-конференция регулятора (15.00 мск)
• выступление главы ФРС Пауэлла (16.00 мск)
• финансовые результаты X5 Retail Group за 2023 год по МСФО

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне прибавили около 0,6% и 1% соответственно, но вновь не удержались у пиков дня.  Рублевый индикатор, тем не менее, удерживает поддержку 3260 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), что говорит о сохранении базы для развития повышения. Долларовый РТС также пытается удержаться выше 1120 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), но в высокой степени зависит от динамики рубля.

Рубль сегодня утром на Мосбирже изменяется в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 92,35 руб, 100,1 руб и 12,11 руб соответственно. В пятницу на рынке ждут подведения итогов заседания ЦБ РФ, процентная ставка на котором, скорее всего, будет сохранена на уровне 16% наряду с умеренно жестким сигналом регулятора.

В начале торгового дня российский фондовый рынок может не показать значительных изменений, ожидая комментариев в отношении дальнейшей политики от ЦБ РФ, а также корпоративных новостей в виде финансовых результатов X5 Retail Group за 2023 год. Сегежа до открытия основных торгов сообщила о получении чистого убытка за 2023 год по МСФО в размере 15,98 млрд руб против прибыли в 6 млрд руб годом ранее и не исключила докапитализации в этом году. Российский рынок в целом завершает неделю под нисходящим давлением, опасаясь сохранения высоких процентных ставок по безрисковым инструментам в ближайшие месяцы в условиях сдержанной дивидендной доходности большинства эмитентов, что негативно для настроений в акциях.