Российскому рынку еще предстоит восстановить восходящий тренд

Внешний фон утром вторника можно назвать умеренно негативным. Цены на нефть стабильны после отступления от минимумов дня накануне, а настроения на мировых фондовых площадках после достижения годовых пиков смещаются в сторону коррекционных.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились снижением трех основных индексов на 0,1-0,3%, которые вслед за попытками роста в течение дня перешли к сдержанной нисходящей коррекции и на этот раз воздержались от обновления годовых пиков. На этой неделе участникам предстоит оценить в том числе комментарии представителей ФРС, а также предпочитаемый регулятором индикатор инфляции за январь, пока же рынок перешел к консолидации. Доходность 10-летних гособлигаций США остается на максимумах с конца 2023 года, недалеко от 4,3%.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,1%, пока не сумев восстановить импульс к краткосрочному росту. Во вторник выйдут данные по динамике заказов на товары длительного пользования, а также индексу потребительского доверия США.  

Торги в Европе накануне завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,2%, который вместе с американскими индексами консолидировался у годовых пиков в ожидании более значимых драйверов движения, которые поступят позже на неделе.  

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 вырос на 0,2%, хотя темпы роста базового индекса потребительских цен страны за январь превысили прогнозы и составили 2% г/г после повышения на 2,3% месяцем ранее. Австралийский ASX 200 прибавил 0,1%. Китайские индексы повышаются в пределах 1,5%, а гонконгский Hang Seng растет на 0,1% вслед за снижением по ходу сессии. Индикатор Гонконга находится у важного краткосрочного сопротивления 16 750 пунктов.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют менее чем 0,5% после повышения чуть более чем на 1% накануне, которое позволило котировкам отвоевать краткосрочные поддержки 81,50 долл и 76 долл (средние полосы Боллинджера дневного графика). Из ближайших потенциальных драйверов для цен можно выделить еженедельные данные по запасам в США.    

События дня

• индекс потребительского климата Германии GfK за март (10.00 мск)
• доклад ЦБ РФ о денежно-кредитной политике (13.30 мск)
• заказы на товары длительного пользования США в январе (16.30 мск)
• индекс потребительского доверия США в феврале (18.00 мск)
• расписки TCS Group заменяются на обыкновенные акции МКПАО "ТКС Холдинг" на Мосбирже
• конференц-звонок Ростелекома по итогам результатов за 4-й кв 2023 г по МСФО
• День Инвестора Henderson
• квартальные результаты Lowe’s, Macy's, eBay

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне подскочили на 2,2% и 3,1% соответственно, получив поддержку от отсутствия санкций против НКЦ и закрыв образовавшиеся на прошлой неделе гэпы. Рублевый индикатор, однако, остался ниже сопротивления 3220 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), что указывает на коррекционный характер вчерашнего роста. Аналогичная картина складывается по РТС, который пока не преодолел сопротивления 1110 пунктов.

Рубль сегодня утром на Мосбирже укрепляется в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 92 руб, 99,75 руб и 12,70 руб соответственно. Накануне российская валюта развернулась от минимумов дня и в рамках налогового периода пытается подняться выше с ближайшими важными значениями 91,50 руб, 99,40 руб и 12,60 руб. ЦБ РФ во вторник представит доклад о денежно-кредитной политике.

В начале торгового дня российский фондовый рынок может выйти в сдержанный коррекционный минус после вчерашнего отскока от локальных минимумов, в пользу чего также говорит близость важных краткосрочных сопротивлений. Перед индексами РФ теперь стоит задача по возвращению к более стабильному повышению, которое как и ранее могут поддерживать корпоративные и дивидендные истории. В частности, во вторник повышенная волатильность может наблюдаться в Ростелекоме в ходе ожидаемого конференц-звонка по итогам представленных финансовых результатов за 2023 год и возможных комментариев в отношении дивидендов. Обыкновенные акции Ростелекома вчера вернулись к пику с декабря 2021 года и могут подвергнуться фиксации прибыли в случае разочарования объемом выплат, хотя в целом краткосрочно после периода коррекции не выглядят перекупленными.