Рост акций Системы не выглядит устойчивым

К середине торгового дня российские фондовые индексы находились в плюсе наряду с многими другими мировыми фондовыми площадками, но отступили от максимумов сессии. Индекс Мосбиржи к 14.10 мск вырос на 1,13% до 2816,63 пункта, а индекс РТС увеличился на 2,02%, до 1325,89 пункта.

Рубль к середине сессии перешел к ослаблению по отношению к доллару и евро. Доллар стремился к 67 руб, а евро поднялся выше 74 руб.

Эмитенты

В лидерах роста к середине дня пребывали бумаги ПИК (+4,71%) и котировки Системы (+4,15%). В лидерах снижения были акции Русснефти (-2,56%) и котировки ММК (-1,44%).

Акции Системы с фундаментальной точки зрения росли на поступивших еще в пятницу новостях о продлении программы обратного выкупа акций до 31 декабря 2020 года, которая была запущена в сентябре прошлого года.

С технической точки зрения покупать бумаги Системы на короткий срок на текущих уровнях по-прежнему опасно, о чем говорит, в частности, их отступление от максимумов дня. При пробое поддержек 16,50, 16 и 15,65 руб акции могут продолжить снижение к минимумам конца прошлого-начала текущего года (14,850 руб). Закрепление выше сопротивления 17,25 руб даст надежду на отскок в район средней полосы Боллинджера дневного графика (18,30 руб). Хорошим сигналом для среднесрочных “быков” станет способность акций по итогам недели удержать 16 руб (средняя полоса Боллинджера недельного графика).

Внешний фон: умеренно позитивный

Нефтяной рынок: умеренный рост. Котировки Brent и WTI остаются в плюсе, но вдвое замедлили темпы утреннего повышения, прибавляя лишь около 1%. Цены стремятся устоять выше психологически важных отметок 50 долл и 45 долл в надежде на поддерживающие меры ОПЕК+ на этой неделе. Тем временем экономическая ситуация и перспективы спроса остаются тревожными.

Фондовые биржи Европы: умеренно негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50: -0,5%. Европейские биржи перешли от коррекционного роста к снижению, не найдя достаточных фундаментальных сигналов для дальнейшего отскока. В частности, в Организации экономического сотрудничества и развития понизили прогноз по росту мировой экономики в текущем году из-за коронавируса с 2,9% до 2,4%. Окончательные индексы деловой активности в промышленности Германии и еврозоны в феврале были пересмотрены в сторону небольшого повышения, но остались ниже 50 пунктов.

Фондовый рынок США перед открытием: нейтральный настрой. Фьючерсы на индекс S&P500: -0,1%. Индикаторы также перешли к снижению после уверенного повышения в начале сессии в РФ.

События дня:

• окончательный индекс деловой активности в промышленности США в феврале (18.00 мск)
• расходы на строительство в США в январе (18.00 мск)

Рынок внутри дня

Индексы Мосбиржи и РТС в первой половине сессии совершили попытку коррекционного отскока, но отступили от сопротивлений 2850 и 1330 пунктов соответственно ввиду резкого ухудшения настроений за рубежом. Высокая волатильность на мировых биржах сохраняется, в связи с чем покупки рисковых активов связаны с высокими рисками. Золото, тем временем, пытается отвоевать отметку 1600 долл, предвещая возобновление интереса к бумагам золотодобытчиков.