Рублевый рынок готов продолжить рост, долларовый остается под давлением

Внешний фон на открытии торгов понедельника складывается неоднозначный. Цены на нефть снижаются после роста в конце прошлой недели, а настроения на мировых фондовых площадках разнонаправленны.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в пятницу не проводились в связи с пасхальными выходными. Отчет о состоянии рынка труда за март, однако, был опубликован и носил оптимистичный характер, показав ускорение темпов роста занятости с 468 тыс до 916 тыс (ожидалось 647 тыс) и снижение уровня безработицы с 6,2% до 6%. Доходность 10-летних гособлигаций США, однако, вновь превысила 1,7% и может оказывать давление на высокотехнологичный сектор.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,3% и удерживаются выше отметки 4000 пунктов. На этой неделе, помимо макроэкономических данных, стоит обратить повышенное внимание на публикацию протоколов заседания ФРС и выступление ее главы Джерома Пауэлла.

Торги в Европе в четверг завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,7% и на большинстве бирж возобновятся во вторник.

На торгах в Азии утром не наблюдается единой динамики. Японский Nikkei 225 вырос на 0,7%. Китайские биржи и австралийские биржи закрыты в связи с праздничными выходными. На биржах Индии преобладают продажи. Темпы заражений коронавирусом в Индии продолжают резкий рост и уже превышают 100 тыс человек день – рекордный для страны показатель.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром коррекционно снижаются примерно на 1,5% после скачка наверх более чем на 3% в конце прошлой недели. Цены остаются ниже сопротивлений 65,70 долл и 62,70 долл соответственно (средние полосы Боллинджера дневных графиков), до преодоления которых не стоит рассчитывать на ускорение роста. В начале этой недели нисходящая коррекция на рынке, вслед за решением ОПЕК+ начать наращивание нефтедобычи с мая следующего года, выглядит вполне закономерной.

События дня

• выходной день на биржах Европы и Китая
• окончательный индекс деловой активности в секторе услуг США в марте (16.45 мск)
• индекс деловой активности ISM в секторе услуг США в марте (17.00 мск)
• производственные заказы США в феврале (17.00 мск)
• финансовые результаты Ленэнерго за 2020 г по РСБУ

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу выросли, а рублевый индикатор даже смог завершить день выше сопротивления 3550 пунктов, подтверждая нацеленность на развитие повышения к 3600 пунктам. Долларовый РТС по-прежнему смотрится хуже из-за слабости рубля. Ориентир по индексу Мосбиржи на день: 3490-3600 пунктов.

Рубль в пятницу ослаб в пределах 0,5% против доллара и евро, но в начале сегодняшних торгов пытается подрасти. Пара доллар/рубль остается выше 76 руб и рискует вернуться к мартовскому пику 76,96 руб. Паре евро/рубль остается немногим ниже 90 руб, а при пробое указанного уровня, вероятно, также будет стремиться к максимуму марта 91,15 руб.

В начале основной сессии российские фондовые индексы могут оказаться под умеренным понижательным давлением в связи с нисходящей коррекцией цен на нефть. В остальном внешний фон скорее не предвещает значительных продаж, а во второй половине сессии у бирж появится ориентир со стороны американских площадок. В ближайшие дни российские акции вполне могут пытаться продолжить повышение, но долларовый рынок, вероятно, останется под давлением в связи с рисками дальнейшего ослабления рубля.