Рынок могут поддержать геополитические надежды

Внешний фон утром четверга можно назвать неоднозначным. Цены на нефть стабильны после падения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны. В СМИ сообщается о готовности Украины начать переговоры с командой Трампа для прекращения военных действий.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне после неуверенности в начале дня завершились повышением трех основных индексов на 0,6-1,3% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Все три индикатора обновили исторические максимумы после воодушевляющих квартальных результатов Salesforce, акции которой подскочили почти на 11%. Глава ФРС Пауэлл в рамках своего выступления при этом подчеркнул силу американской экономики и прогресс в борьбе с инфляцией, не исключая снижения процентной ставки на заседании в декабре. Окончательные оценки в среду показали расширение в секторе услуг страны в ноябре, хотя и более медленными темпами, чем ожидалось. Темпы роста занятости в частном секторе за аналогичный период по данным ADP при этом замедлились со 184 тыс до 146 тыс (ожидалось +166 тыс).   

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,1%, приостановив повышение после роста предыдущих дней. Следующее важное макроэкономическое событие в США приходится на пятницу, когда будет опубликован отчет о состоянии рынка труда страны в ноябре.

Торги в Европе накануне завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,8%, который стремился к сопротивлению 4950 пунктов в том числе благодаря оптимизму в США. Глава ЕЦБ Лагард в среду при этом заявила о намерении регулятора и дальше снижать процентные ставки без определенных заранее темпов смягчения политики. Лагард ожидает временного ускорения инфляции в 4-м квартале текущего года. Окончательные данные при этом указали на замедление активности в том числе в секторах услуг крупнейших стран еврозоны в ноябре. Во Франции тем временем парламент поддержал вотум недоверия правительству, которое уйдет в отставку, увеличивая политическую неопределенность в стране.  

На торгах в Азии с утра на фоне продолжения покупок в США преобладают оптимистичные настроения. Японский Nikkei 225 вырос на 0,4%. Австралийский ASX 200 прибавил 0,1%. Китайские индексы пытаются выйти в плюс и изменяются менее чем на 0,6%. Гонконгский Hang Seng теряет около 1,1%, отступая от сопротивления 19 850 пунктов.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром стабильны после снижения чуть более чем на 1,5% накануне, когда цены вернулись ниже отметок 73 долл и 69 долл соответственно. Покупатели на рынке все еще не выглядят уверенными, а в четверг будут ждать решения ОПЕК+ по квотам на нефтедобычу, рассчитывая на продление ограничений на 1-й квартал 2025 года, что в моменте скорее будет нейтрально для настроений, но позитивно в среднесрочной перспективе. Отчет Минэнерго США в среду показал сокращение запасов нефти в стране на прошлой неделе на 5,07 млн баррелей (прогнозировалось -1,6 млн баррелей), но запасы нефтепродуктов при этом подскочили на 5,74 млн баррелей.

События дня

• производственные заказы Германии в октябре (10.00 мск)
• розничные продажи еврозоны в октябре (13.00 мск)
• заседание ОПЕК+ (13.00 мск)
• число недельных обращений за пособиями по безработице в США (13.00 мск)
• торговый баланс США в октябре (16.30 мск)
• акционеры ЛУКОЙЛа обсудят промежуточные дивиденды за 2024 г
• инвестиционный форум ВТБ «Россия зовет!»

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне по итогам основной сессии упали на 2,13% и 0,3% соответственно вслед за попытками выйти в плюс в течение дня. Рублевый индикатор вернулся ниже отметки 2500 пунктов с ближайшими поддержками 2480 пунктов и 2450 пунктов. Долларовый РТС в очередной раз отступил от поддержки 740 пунктов, но оставался ниже сопротивления 760 пунктов.

Рубль к юаню на Мосбирже накануне на закрытии торгов укрепился на 0,75%, до 14,33 руб, а по ходу дня стремился к очередной важной поддержке 14,05 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ при этом составили 104,23 руб и 110,20 руб соответственно (против 106,18 руб и 112,02 руб днем ранее), также отразив более крепкий рубль.

В начале торгового дня российский фондовый рынок может получить поддержку от близости важных технических значений и сообщений о готовности Украины идти на мирные переговоры, но на данный момент веских фундаментальных оснований для оптимизма у инвесторов пока еще не будет. В четверг участники продолжат оценивать новости с инвестиционного форума ВТБ «Россия зовет!», а также будут ждать одобрения акционерами ЛУКОЙЛа промежуточных дивидендов за 2024 год. Акции ЛУКОЙЛа с начала текущего года показали одну из наиболее уверенных динамик в нефтяном секторе и остаются в том числе интересной дивидендной историей, доходность которой, однако, пока не может конкурировать с уровнем ключевой ставки ЦБ РФ.