Среднесрочная техническая картина по S&P 500 ухудшилась

Российский фондовый рынок к середине сессии в ожидании геополитических новостей находился в коррекционном плюсе, но отступил от максимумов сессии. Индекс Мосбиржи к 14:30 мск вырос на 1,21%, до 2763,51 пункта. Индекс РТС увеличился на 1,23%, до 1011,03 пункта.

Рубль к юаню на Мосбирже почти не изменял позиций, консолидируясь в районе 11,58 руб. Доллар и евро на Форекс изменялись разнонаправленно, в пределах 1,5%, и пребывали около 85,80 руб и 93,70 руб соответственно.

Эмитенты

В лидерах роста к середине сессии в РФ находились акции М. Видео (+4,91%), бумаги Селигдара (+4,57%), котировки Полюса (+4,16%), акции ФосАгро (+3,60%), привилегированные акции Транснефти (+2,84%), бумаги МТС (+2,74%).

Акции М. Видео, очевидно, продолжают поддерживать недавние перестановки на различных уровнях корпоративного управления компании и её докапитализация.

Бумаги Полюса и Селигдара отыгрывали новые попытки роста цен на золото, которые отвоевали психологически важную отметку 3000 долл/унц, но оставались ниже краткосрочного сопротивления 3060 долл/унц.

По МТС и Транснефти ждут объявления об итоговых дивидендах за 2024 год, которые скорее всего предложат доходность выше средней по рынку.

В наибольшем минусе к середине дня пребывали акции Северстали (-2,83%), бумаги Распадской (-1,72%), котировки НЛМК (-1,57%), акции Россетей (-1,39%), бумаги Норникеля (-1,26%), котировки ММК (-0,78%).

Акции металлургического сектора и, в частности, производителей цветных металлов оставались под давлением перспектив ухудшения ситуации в мировой экономике в случае усиления торгового противостояния и сокращения спроса на их продукцию. В Северстали при этом рекомендовали не выплачивать итоговые дивиденды за 2024 год, а вопрос годовых дивидендов по НЛМК и ММК пока остается открытым.

Внешний фон: умеренно позитивный

Биржи Европы: позитивный настрой. Торги в Европе к середине сессии проходили с повышением индекса Euro Stoxx 50 на 1,6%, который отступил от максимума сессии, но все же не оставлял попыток развить коррекционный рост на фоне улучшения настроений в США.

Нефтяной рынок: умеренно позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине сессии в РФ отступили от максимумов дня, но прибавляли около 0,5%, находясь в режиме ожидания важных экономических и геополитических новостей. В краткосрочном периоде котировки могут следовать за настроениями фондовых площадок и реагировать прежде всего на новости касательно перспективы введения торговых пошлин.  

Биржи США: позитивный настрой. Фьючерс на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ прибавлял около 1,7%, оставаясь в фазе коррекции после достижения накануне самого низкого значения с января 2024 года (4835 пунктов). На данный момент Дональд Трамп не демонстрирует склонности к смягчению своей торговой позиции и уже сегодня может ввести дополнительные 50-процентные пошлины против Китая. Тем не менее в СМИ также появляются сообщения о переговорах многих стран по тарифам.

С технической точки зрения по S&P 500 все еще наблюдается сильная краткосрочная перепроданность, для снятия которой индикатору потребуется вернуться в район 5200 пунктов (нижняя полоса Боллинджера дневного графика). При стабилизации выше 5200 пунктов индекс может пойти на закрытие образовавшегося в апреле гэпа и подняться к 5390 пунктам и выше. Положение ниже 5600 пунктов (средняя полоса Боллинджера), тем временем, предупреждает о рисках возвращения к среднесрочным продажам. Кроме того, 50-дневная скользящая средняя направилась вниз и готовится пересечь 200-дневную скользящую среднюю, что может стать важным сигналом смены долгосрочного тренда на медвежий: пересечение может произойти в районе 5755 пунктов. Инвесторам в текущих условиях имеет смысл наблюдать за важными техническими уровнями учитывая ухудшение технической картины по «широкому рынку» ниже 5600-5755 пунктов по S&P 500.

События дня:

• ежемесячный отчет Минэнерго США по рынку нефти (19.00 мск)
• США могут ввести дополнительные 50-процентные пошлины на товары из КНР

Рынок внутри дня

Общий настрой: На западных фондовых площадках во вторник преобладали коррекционные покупки, которые на данный момент не подкрепляются фундаментальными факторами и в любой момент могут сойти на нет. Индексы Мосбиржи и РТС также развивали восстановление от локальных минимумов, но веских бычьих фундаментальных и технических причин помимо краткосрочной перепроданности у рынка на данный момент нет, что предупреждает о необходимости соблюдать осторожность. Долларовый РТС, в частности, пытается удержать психологически важную отметку 1000 пунктов, но в случае снижения рубля к доллару может стабилизироваться ниже важной среднесрочной поддержки 980 пунктов, подтверждая медвежий сигнал. Индекс Мосбиржи остается ниже среднесрочного сопротивления 2900 пунктов.