Акции Мосбиржи вышли из нисходящего тренда

Российский фондовый рынок к середине сессии находился в небольшом плюсе, пытаясь развить повышение благодаря спросу на отдельных эмитентов. Индекс Мосбиржи к 13:50 мск вырос на 0,36%, до 2635,55 пункта. Долларовый РТС увеличился на 0,15%, до 1038,13 пункта.

Рубль на Мосбирже изменялся в пределах 0,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 79,90 руб, 86,50 руб и 11,34 руб соответственно. Валютные пары находились в ожидании налогового периода конца месяца.

Эмитенты

В лидерах роста к середине дня пребывали расписки TCS Group (+6,10%), привилегированные акции Транснефти (+4,05%), котировки ТМК (+3,77%), бумаги Черкизово (+3,32%), акции Яндекса (+2,32%), котировки М. Видео (+1,79%). Бумаги Мосбиржи подорожали на 1%.

Расписки TCS Group в понедельник подскочили без очевидных фундаментальных причин. В эту среду банк представит финансовые результаты за 1-й квартал 2023 года по МСФО, но вероятность намеков на дивиденды в том числе ввиду иностранной регистрации компании представляется очень низкой. Тем не менее бумаги TCS Group сегодня поднялись до максимума с сентября 2022 года ввиду общего оптимизма в секторе.

Повышенный интерес к акциям Транснефти, судя по всему, вызван сохранением надежд на объявление дивидендов за 2022 год вслед за другими крупнейшими представителями отрасли.

Мосбиржа в понедельник сообщила о скачке чистой прибыли в 1-м квартале текущего года по сравнению с уровнем годовой давности на 77%, до 14,33 млрд руб при увеличении скорректированной чистой прибыли на 17,4%, до 14,3 млрд руб и чистых процентных доходов на 21%. Мосбиржа также улучшила прогноз по росту операционных расходов до 10-14% и капитальных расходов (до 4-6 млрд руб) на этот год.

С технической точки зрения акции Мосбиржи в мае сломили наметившийся ранее весной среднесрочный нисходящий тренд и сегодня поднялись до максимума с марта на немного повышенных объемах. Интерес к бумагам, судя по всему, возвращается, что указывает на перспективы движения в район 118 руб и достижения мартовского пика 124,92 руб при отсутствии сильного общерыночного негатива. Краткосрочная перекупленность бумаг может способствовать их коррекции в район 114 руб (верхняя полоса Боллинджера дневного графика) при актуальности сохранения «длинных» позиций выше 111 руб (линия предыдущего нисходящего тренда и средней полосы Боллинджера). С фундаментальной точки зрения стоит учитывать отложенное на 2 июня решение акционеров Мосбиржи по ранее рекомендованным дивидендам за 2022 год в размере 4,84 руб на бумагу (доходность 4,2%), ожидания которого также могут придавать акциям импульс к росту.

В наибольшем минусе к середине сессии находились бумаги Полиметалла (-3,92%), привилегированные акции Башнефти (-2%), бумаги Полюса (-1,98%), котировки Белуги (-1,57%), расписки VK (-1,44%), акции Акрона (-1,36%).

Полиметалл и Полюс в начале новой недели продолжали снижение после новых западных санкций, а также на фоне положения цен на золото ниже 2000 долл/унц. По нашим оценкам, напрямую новые санкции не затронут ни Полюс, ни Полиметалл, так как компании не продают золото в США и Великобританию и не закупают там оборудование. Однако риск вторичных санкций может побудить дружественные страны прекратить взаимодействие с данными компаниями и усложнить процесс редомициляции Полиметалла. 

Внешний фон: нейтральный

Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к середине торгов терял около 0,3%, корректируясь после обновления в конце прошлой недели максимума текущего года.  Сегодня на рынке сложился нейтральный макроэкономический фон, но уже во вторник выйдут предварительные оценки деловой активности стран региона за май.

Нефтяной рынок: нейтральный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине дня изменялись менее чем на 0,5%, отступив от внутридневных минимумов на фоне некоторого ослабления доллара. Цены ждут новых сигналов ниже важных сопротивлений 77,50 долл и 73,50 долл соответственно.

Биржи США: нейтральный настрой. Фьючерс на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ терял около 0,1%. В понедельник основное внимание рынков будет направлено на продолжение долговых переговоров, а также выступления представителей ФРС. На прошлой неделе американским биржам удалось обновить локальные пики по индикаторам S&P 500 и Nasdaq, что по само по себе – позитивный среднесрочный сигнал.

События дня:

• выступления представителей ФРС (в течение дня)
• Байден продолжит переговоры по повышению потолка госдолга США
• квартальные результаты Zoom Video
• совет директоров Газпром нефти рассмотрит вопрос о дивидендах за 2022 год

Рынок внутри дня

Общий настрой: На зарубежных фондовых площадках в начале недели наблюдалась консолидация перед важными экономическими сигналами из США. Индексы Мосбиржи и РТС пытались расти благодаря спросу на акции отдельных эмитентов. Согласно последним новостям, 11-й пакет санкций ЕС против РФ будет отложен до июня, что может дать рынкам дополнительное пространство для повышения и оценки недавно введенных ограничительных мер США, Великобритании и Австралии. На данный момент наиболее сильное эмоциональное влияние санкций ощущается в секторе золотодобычи и, в частности, по Полиметаллу, который находится в процессе редомициляции.