Геополитические надежды обвалили цены на нефть, золото укрепилось

Внешний фон утром понедельника можно назвать неоднозначным. Настроения за рубежом оптимистичны, а цены на нефть резко упали на фоне надежд на стабилизацию ситуации на Ближнем Востоке.  

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в пятницу завершились повышением трех основных индексов на 0,1-0,6% на этот раз во главе с Dow Jones Industrial Average, который обновил исторический рекорд. Индикаторы отступили от максимумов дня, но сохраняли умеренно оптимистичный настрой. Окончательные данные при этом показали падение индекса потребительских настроений Университета Мичиган в мае больше прогнозов при росте индикаторов 1-летних и 5-летних инфляционных ожиданий до 4,8% и 3,9% соответственно, также выше ожиданий.  

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,9%, получая поддержку главным образом от надежд на скорое заключение мирного соглашения с Ираном, о подготовке которого сообщил американский президент. На этой неделе инвесторы помимо геополитических сигналов будут ждать публикации пересмотренного ВВП США за 1-й квартал, а также предпочитаемого ФРС индикатора инфляции (базовый ценовой индекс потребления) за апрель. Торги на биржах США в связи с национальным праздником возобновятся во вторник.

Торги на биржах Европы в пятницу завершились ростом индекса Euro Stoxx 50 на 1%, который следовал за улучшением мировых настроений. Пересмотренные данные при этом показали продолжение роста ВВП Германии в 1-м квартале текущего года на 0,4% г/г и 0,3% к/к при улучшении индексов делового климата и ожиданий за май.

На торгах в Азии с утра в условиях глобального оптимизма преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 подскочил на 3%. Австралийский ASX 200 прибавил 0,4%. Китайские индексы повышаются в пределах 1,5%, получив поддержку в том числе от новостей в отношении прорыва Huawei в разработке чипов, что должно позволить национальным компаниям увеличить свою независимость в IT-секторе. Рынки Гонконга и Южной Кореи закрыты на выходные.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent утром теряют около 5% после роста в пределах 1% в пятницу. Котировки в начале новой недели опустились ниже 100 долл/барр и вернулись к поддержке 94 долл/барр на фоне растущего оптимизма в отношении возможного заключения мирной сделки между США и Ираном, а также открытия Ормузского пролива. Ситуация, однако, как и ранее остается неопределенной, а надежды на её улучшение исходят со стороны высказываний как самого Трампа, так и ряда других официальных лиц и СМИ. Стабилизация ниже 94 долл/барр может предвещать возвращение цен к апрельскому минимуму 86,09 долл/барр.

События дня

• выходной день на биржах Гонконга, Южной Кореи, Великобритании и США
• акции Озона последний день торгуются с дивидендами за 2025 г
• советы директоров Русснефти, Норникеля, ЮГК, Элемента, ЮТЭйр по дивидендам за 2025 г
• глава парламента КНР посетит Россию и Казахстан

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу, после попытки роста в течение дня, упали на 1,45% и 2,03% соответственно. Рублевый индикатор отступил от сопротивления 2685 пунктов и вернулся в район 2620 пунктов. Долларовый РТС обновил максимум с марта 2025 года (1192 пункта), после чего скорректировался к 1160 пунктам.

Рубль к юаню на Мосбирже в пятницу продолжил коррекционное ослабление и снизился на 0,9%, до 10,53 руб, после обновления ранее на неделе максимума с января 2023 года 10,29 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 71,20 руб и 82,54 руб соответственно (против 70,79 руб и 83,27 руб в предыдущий рабочий день), отразив падение рубля к доллару и укрепление к евро.

В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок может не показать значительных изменений и будет ждать дополнительных внутренних и внешних сигналов после слабости конца прошлой недели. В РФ продолжается дивидендный сезон и уже в понедельник инвесторы ждут решений по выплатам от таких эмитентов как Русснефть, Норникель, ЮГК и других. На зарубежных площадках цены на нефть оказались под значительным давлением, в то время как цены на драгоценные металлы в условиях более слабого доллара растут, что будет оказывать поддержку их производителям. Неделя помимо прочих событий отметится визитом Владимира Путина в Казахстан, который пройдет 27-29 мая и может характеризоваться заключением новых соглашений в том числе в энергетической сфере.