Неделя в РФ может завершиться на оптимистичной ноте

Внешний фон утром пятницы можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть накануне продвинулись в сторону новых годовых максимумов, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны. Цены на золото завершили неделю достижением очередного исторического пика 2256 долл/унц.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились без единой динамики трех основных индексов, которые изменились в пределах 0,2%, отступив от внутридневных максимумов. S&P 500, в частности, обновил исторический пик (5264 пункта), а высокотехнологичный Nasdaq немного снизился, проявляя осторожность перед длительными выходными и выходом важных инфляционных данных. Статистика четверга при этом показала рост ВВП США за 4-й квартал на 3,4% к/к (ожидалось +3,2% к/к), что ниже расширения предыдущего квартала на 4,9% к/к, но все еще далеко от рецессии.

Торги фьючерсами на индекс S&P 500 утром в связи со Страстной пятницей не проводятся. В течение дня, однако, инвесторы ждут выступления главы ФРС Пауэлла, а также публикации предпочитаемого ФРС индикатора инфляции: базового ценового индекса потребления за февраль, темпы роста которого, вероятно, сохранились на отметке 2,8% г/г. В целом инфляция в США все еще требует сохранения процентных ставок на высоком уровне.

Торги в Европе накануне завершились почти без изменений индекса Euro Stoxx 50. В пятницу многие биржи региона закрыты на выходные, но при этом участники смогут оценить данные по потребительской инфляции Франции за март (ожидается замедление). На следующей неделе выйдут предварительные оценки инфляции Германии и еврозоны.  

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 вырос на 0,5% вслед за снижением накануне. Статистика пятницы показала замедление базовой потребительской инфляции в Токио в марте с 2,5% до 2,4% г/г, как и ожидалось. Биржи Австралии и Гонконга закрыты на выходные. Китайские индексы повышаются в пределах 1%. На следующей неделе в КНР будут опубликованы индексы деловой активности за март, которые могут показать замедление в производственном секторе страны.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI накануне выросли на 1-2%, при этом цены на американский сорт обновили очередной максимум с ноября 2023 года (83,17 долл). Котировки Brent же находятся недалеко от годового пика 87,66 долл. Рынок нефти вступает во 2-й квартал на бычей ноте, ожидая сохранения ограниченного предложения в условиях стабильного спроса. На следующей неделе пройдет заседание ОПЕК+, изменения квот по добыче на котором, впрочем, не ожидается.

События дня

• Страстная пятница, выходной на биржах Гонконга, США и Европы
• предварительный индекс потребительских цен Франции за март (10.45 мск)
• базовый ценовой индекс потребления, личные доходы и расходы США в феврале (15.30 мск)
• выступление главы ФРС Пауэлла (18.30 мск)
• на Мосбирже начнутся торги акциями Европлана

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне не показали единой динамики. Рублевый индикатор прибавил 0,25%, а долларовый потерял около 0,1%. Рынок, однако, удержал поддержки 3290 пунктов и 1120 пунктов и стремился к следующим сопротивлениям 3320 и 1135 пунктов в том числе благодаря покупкам в дивидендных именах.

Рубль утром на Мосбирже укрепляется в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 92,30 руб, 99,60 руб и 12,70 руб соответственно. Российская валюта сегодня все еще продолжает получать поддержку налогового периода, которую потеряет в начале апреля.  

В начале торгового дня российский фондовый рынок может развить рост, получая поддержку в том числе от сырьевых компаний после повышения цен на нефть и золото, а также в ожидании выплаты многими из них дивидендов по итогам 2023 года. Сегодня на Мосбиржу также выходит новый эмитент Европлан. Активность в пятницу в целом может быть пониженной из-за выходного дня в США и на сырьевых площадках. Тем не менее день принесет рынкам важные сигналы, которые будут отыграны уже на следующей неделе в виде предпочитаемого ФРС индикатора инфляции и выступления главы регулятора Пауэлла.