Рынок РФ готов к движению выше вместе с ценами на нефть

Внешний фон утром пятницы можно назвать неоднозначным. Настроения за рубежом пессимистичны, а цены на нефть Brent продолжают рост после скачка наверх накануне. Котировки золота на фоне укрепления доллара опустились ниже 4100 долл/унц

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США накануне завершились обвалом трех основных фондовых индексов на 3,5-5,5% во главе с высокотехнологичным Nasdaq, который ускорил падение и обновил минимум с конца апреля, поставив под вопрос развитие среднесрочного «бычьего» тренда. S&P 500, в то же время, опустился до самого низкого значения с конца июля. Продажи в IT-секторе продолжались после победы на промежуточных выборах в Конгресс Демократической партии из-за опасений ужесточения регулирования в ИИ-сфере, к которым добавились высокие затраты многих высокотехнологичных компаний на ИИ, обнародованные в сезон квартальных отчетностей. Так, в четверг акции Qualcomm после публикации квартальных результатов обвалились на 9,5%.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,1%, пытаясь стабилизироваться у отметки 7350 пунктов. В пятницу в США выйдет ключевой отчет по занятости за октябрь, который будет влиять на ожидания в отношении решения ФРС по процентной ставке в декабре: в среднем на рынке прогнозируют сохранение стабильных темпов роста занятости, позволяющих ужесточить монетарную политику.

Торги на биржах Европы накануне завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,3%, который на фоне ухудшения мировых настроений вышел в минус и отступил от достигнутого по ходу дня пика с конца сентября. Попытка возвращения к среднесрочному повышению в регионе, таким образом, может оказаться неудачной. Банк Англии на заседании в четверг при этом ожидаемо повысил процентную ставку с 3,75% до 4%, заняв более жесткую позицию в отличие от ФРС и ЕЦБ, которые в октябре не изменили стоимость заимствований. Макроэкономические данные, в то же время, показали ускорение роста индекса цен производителей еврозоны в сентябре с 8,3% до 11,1% г/г (ожидалось +10,9%).

На торгах в Азии с утра после продаж в США преобладает негативная динамика. Японский Nikkei 225 обвалился на 6%, оказавшись под давлением IT-сектора и войдя на территорию «медвежьего» рынка. Австралийский ASX 200 снизился на 0,5%. Китайские индексы падают в пределах 2,5%. Гонконгский Hang Seng упал на 1%, отступая от достигнутого накануне пика с конца сентября. Южнокорейский KOSPI рухнул на 6,2%, реагируя на продажи в акциях таких производителей чипов как Samsung (-6,3%) и SK Hynix (-10,9%).

Январские фьючерсы на нефть Brent утром прибавляют почти 2% после скачка наверх примерно на 4% накануне. Котировки в пятницу поднялись выше 100 долл/барр на фоне сохранения напряженности на Ближнем Востоке и продолжения атак на судна в Ормузском проливе. В СМИ при этом сообщается о выдвижении Ираном семи условий для открытия пролива, а также все еще жесткой риторике Трампа в отношении Исламской республики, что подчеркивает сохранение повышательных рисков для цен, которые в четверг отступили от важной среднесрочной поддержки 95 долл/барр.

События дня

• промышленное производство Германии в сентябре (10.00 мск)
• розничные продажи еврозоны в сентябре (13.00 мск)
• отчет по рынку труда США за октябрь (16.30 мск)
• предварительные индексы потребительских настроений и инфляционных ожиданий Университета Мичиган за ноябрь (18.00 мск)
• советы директоров Роснефти, Диасофта по дивидендам за 9 мес 2026 г
• квартальные результаты Moderna

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС накануне выросли на 0,65% и 0,5% соответственно, отступив от района поддержек 2400 пунктов и 920 пунктов в ожидании важных геополитических новостей. Индикаторы подают сигналы в пользу возможного завершения нисходящей коррекции с ближайшими сопротивлениями у 2475 пунктов и 955 пунктов соответственно.

Рубль к юаню на Мосбирже накануне ослаб на 0,2%, до 12,21 руб, но по ходу дня отступил от сопротивления 12,30 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 81,79 руб и 92,15 руб соответственно (против 81,66 руб и 91,60 руб в предыдущий рабочий день), отразив снижение рубля к обеим валютам. Минфин РФ в четверг при этом сообщил о намерении с 9 ноября увеличить покупку валюты и золота до 15,6 млрд руб в день, что на 12% превышает показатель предыдущего месяца. ЦБ РФ, в то же время, увеличит покупку валюты до 15 млрд руб в день с 12,1 млрд руб.

В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок настроен на развитие восходящего движения и будет получать поддержку от геополитических ожиданий, в частности, в отношении назначенной на 10-11 ноября встречи представителей РФ, США и Украины в Абу-Даби для переговоров по разрешению украинского кризиса. Положительное влияние на настроения в конце недели также будет оказывать рост цен на нефть. Индексы Мосбиржи РТС по итогам последних пяти сессий могут показать падение примерно на 1,5% и 3% соответственно, которое при улучшении геополитического фона может оказаться коррекционным перед очередным витком роста. За рубежом настроения резко ухудшились в IT-именах, а под угрозой оказался в том числе среднесрочный восходящий тренд.