Российский рынок могут поддержать дивидендные ожидания

Внешний фон утром понедельника можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть стабильны после повышения в конце прошлой недели, а настроения на мировых фондовых площадках улучшились.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в пятницу после волатильной сессии и колебаний между плюсом и минусом завершились снижением трех основных индексов в пределах 0,5%. Инвесторов обеспокоили сильные квартальные результаты банковских гигантов JPMorgan, Citigroup, Wells Fargo и BlackRock, которые могут позволить ФРС с меньшими опасениями повышать процентные ставки. Макроэкономическая статистика, в то же время, дала смешанные сигналы и показала падение розничных продаж в марте на 1% м/м (ожидалось -0,4%), увеличение промышленного производства на 0,4% м/м (ожидалось +0,2%) при росте индекса потребительских ожиданий Университета Мичиган в апреле с 59,2 до 60,3 пункта.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,1% в рамках коррекции. На этой неделе в США продолжится сезон квартальных отчетностей, будут опубликованы данные по рынку жилья, а также предварительной деловой активности в секторах услуг и промышленности.  

Торги в Европе в пятницу завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,6%, который достиг максимума с ноября 2021 года. Инвесторы региона верят в улучшение перспектив национальной экономики, несмотря на сохранение высокой инфляции и жесткого тона ЕЦБ.

На торгах в Азии утром преобладает позитивная динамика. Японский Nikkei 225 вырос на 0,1%.  Австралийский ASX 200 увеличился на 0,3%. Китайские индексы повышаются в пределах 1,5% в ожидании публикации на этой неделе сильных данных по динамике ВВП в 1-м квартале текущего года, а также блока ключевых макроэкономических данных за март. Народный банк Китая при этом пытается сохранить комфортные условия ликвидности в финансовом секторе и, в частности, оставил ставку по среднесрочному кредитованию на уровне 2,75%. Гонконгский Hang Seng прибавил около 1,7%, пытаясь выйти из краткосрочного диапазона. 

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI на утренней сессии изменяются менее чем на 0,5% после символического повышения в пятницу. Цены остаются выше отметок 85 долл и 81 долл соответственно, но пока не решаются на обновление пиков прошлой недели (87,45 долл и 83,49 долл) ввиду сохранения неопределенных перспектив мировой экономики. На прошлой неделе ОПЕК и МЭА не изменили прогнозов по росту мирового спроса на нефть в этом году. В ближайшие дни повлиять на динамику котировок могут, в частности, сигналы о состоянии экономики КНР. С технической точки зрения цены сохраняют курс на район 89 долл и 85 долл соответственно.

События дня

• выступление главы ЕЦБ Лагард (18.00 мск)
• квартальные результаты State Street

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу изменились менее чем на 0,5%. Индикатор Мосбиржи отступил от минимумов дня, но остается ниже сопротивления 2560 пунктов, в целом сохраняя курс на движение в район 2600 пунктам благодаря дивидендным и корпоративным историям. Индикатор РТС остается ниже 1000 пунктов из-за слабости рубля.  

Рубль сегодня утром на Мосбирже теряет в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 82 руб, 90,28 руб и 11,92 руб соответственно. Валютные пары остаются у сопротивлений 82,80 руб, 90,50 руб, 11,95 руб, которые сдерживали их рост всю прошлую неделю. В СМИ при этом сообщают, что Банк России и Минфин разрабатывают механизм, предусматривающий установление ежемесячного лимита на закупки валюты на внутреннем рынке в ходе крупных сделок по выкупу бизнеса уходящих из страны компаний.  

В начале торгового дня российский фондовый рынок может продолжить попытки роста в рублевом сегменте на фоне некоторого улучшения настроений за рубежом и сохранения высоких цен на нефть и золото. Котировки драгоценного металла вернулись выше 2000 долл/унц после пятничной нисходящей коррекции. На этой неделе в РФ будут ждать операционных результатов X5 Retail Group, Северстали, Норникеля и ТГК-1. Акционеры Сбербанка и Новатэка в пятницу примут решения по дивидендам. На прошедших выходных совет директоров Белуги одобрил выплату финальных дивидендов за 2022 год в размере 400 руб на акцию. Ограничивать повышение в ближайшие дни могут ожидания введения 11-го пакета санкций ЕС.